Η υιοθέτηση κριτηρίων βιωσιμότητας έχει καταστεί ζωτικής σημασίας, ιδίως για τις εισηγμένες εταιρείες, σημείωσε ο κ. Καλαμακής, προσθέτοντας όμως ότι το ίδιο ισχύει πια και για τις οικογενειακές επιχειρήσεις που αποτελούν τη βάση της ελληνικής επιχειρηματικής σκηνής, «καθώς οι ξένοι θεσμικοί επενδυτές κυριαρχούν όλο και περισσότερο στη χρηματιστηριακή αγορά, με αποτέλεσμα οι εταιρείες να κινδυνεύουν να χάσουν την πρόσβαση σε αυτά τα κεφάλαια». Υπογράμμισε δε ότι οι «οι εταιρείες που αντιμετωπίζουν σοβαρά τη βιώσιμη ανάπτυξη και τα περιβαλλοντικά θέματα και λαμβάνουν προληπτική δράση με την ανάπτυξη και εκτέλεση σχεδίων αντιμετώπισης αυτών των προκλήσεων, εξασφαλίζουν σε σημαντικό βαθμό τη μακροπρόθεσμη βιωσιμότητά τους», ενώ όσες επιχειρήσεις δράσουν γρήγορα θα βρίσκονται σε πλεονεκτική θέση, καθώς «θα καταφέρουν να αντλήσουν αξία από τέτοιες επενδύσεις, ιδίως ως προς την εκμετάλλευση των παρεχόμενων σήμερα κινήτρων».

Σε ό,τι αφορά στον ρόλο της Alpha Bank ως βασικού χρηματοδότη των επιχειρήσεων στη μετάβαση στην πράσινη οικονομία, ο κ. Καλαμάκης υπογράμμισε ότι «προκειμένου να υποστηρίξουμε τις επιχειρήσεις σε αυτή την μετάβαση αλλά και να ανταποκριθούμε στις κανονιστικές απαιτήσεις, στην Alpha Bank έχουμε υιοθετήσει στην πιστοδοτική διαδικασία το Πλαίσιο Βιώσιμης Χρηματοδότησης». Συμπλήρωσε δε ότι «στην Τράπεζά μας ορίζουμε τις βιώσιμες χρηματοδοτήσεις ως πιστοδοτήσεις που στηρίζουν επενδύσεις για συγκεκριμένους σκοπούς, όπως τη μείωση των εκπομπών άνθρακα ή ως δανειοδοτήσεις που στοχεύουν στην αύξηση της περιβαλλοντικής απόδοσης των επιχειρήσεων σε επίπεδα σημαντικά υψηλότερα από αυτά που απαιτεί το νομικό πλαίσιο».

«Η Alpha Bank εφαρμόζει ειδικά κριτήρια για να υποστηρίζει τους Πελάτες της να επιλέγουν βιώσιμες επενδύσεις σύμφωνα με τις ανάγκες και τον κλάδο τους, ενώ αναπτύσσει ένα δυναμικό οικοσύστημα συνεργατών που βοηθά τους Πελάτες, μεγάλες και μικρές επιχειρήσεις, να πραγματοποιήσουν αυτές τις επενδύσεις. Στόχος μας είναι να αντιμετωπίσουμε όλο το φάσμα των χρηματοδοτήσεων, από ιδιώτες και πολύ μικρές επιχειρήσεις, μέχρι τις πιο σύνθετες συμφωνίες που χρηματοδοτούμε ως μέρος του ΤΑΑ» σημείωσε.

Η πράσινη μετάβαση θα καταλήξει σε ενεργειακή ασφάλεια

Η μετάβαση στην πράσινη οικονομία αποτελεί ένα δύσκολο έργο, σημείωσε ο κ. Καλαμάκης, συμπληρώνοντας ότι «η ενεργειακή ασφάλεια και η οικονομική σταθερότητα βρίσκονται πάντα στην κορυφή των προτεραιοτήτων μας» και πρόσθεσε ότι «όπως και οι ρύποι άνθρακα προκάλεσαν negative externalities που αντιμετωπίζει το κανονιστικό πλαίσιο πράσινης μετάβασης, έτσι πρόσφατα συνειδητοποιήσαμε ότι και οι γεωπολιτικές εξαρτήσεις κρύβουν άλλες, κρυφές αρνητικές εξωτερικότητες». Κλείνοντας την τοποθέτησή του, ο Ανώτερος Διευθυντής Επενδυτικής Τραπεζικής της Alpha Bank τόνισε ότι είναι επιτακτική ανάγκη η μετάβαση στην πράσινη οικονομία, καθώς αυτή «θα καταλήξει σε ενεργειακή ασφάλεια», ένα «δύσκολο έργο, αλλά είναι η δουλειά μας. Το απαιτούν, τόσο ο επόπτης μας όσο και οι Μέτοχοί μας», κατέληξε.

«Το corporate finance είναι στο DNA μας. Συμβουλεύουμε αντιστοιχώντας τις επενδυτικές ανάγκες στα κατάλληλα χρηματοδοτικά εργαλεία και διευκολύνουμε το άνοιγμα προς κεφάλαια πάσης προέλευσης»

Στις προοπτικές και τις εναλλακτικές επιλογές για χρηματοδότηση επιχειρηματικών-επενδυτικών δραστηριοτήτων αναφέρθηκε κατά την τοποθέτησή του ο Ανώτερος Διευθυντής Επενδυτικής Τραπεζικής της Alpha Bank κ. Ευάγγελος Καλαμάκης στο πάνελ «Strategies for financing growth» του 7ου Delphi Economic Forum.

«Αυτή τη στιγμή δεχόμαστε αιτήσεις για το ΤΑΑ και ήδη αξιολογούμε επενδυτικά σχέδια»

 Αναφερόμενος στο ΤΑΑ, ο κ. Καλαμάκης επεσήμανε την πολύ καλή και άμεση αντίδραση της κυβέρνησης, ενώ εξήρε και την σχετική πλατφόρμα που έχει ετοιμαστεί. «Αυτή τη στιγμή δεχόμαστε αιτήσεις για το ΤΑΑ και ήδη αξιολογούμε επενδυτικά σχέδια. Η διαδικασία δεν αλλάζει, η Τράπεζα προηγείται και αξιολογεί ένα επενδυτικό σχέδιο και το κρίσιμο είναι όχι ότι αξιολογείται το δάνειο, αλλά, όπως απαιτεί και το πρόγραμμα του ΤΑΑ αξιολογείται η δημιουργία αξίας» σημείωσε, για να προσθέσει ότι «το TAA χαμηλώνει την μπάρα» που χρειάζεται να ξεπεράσει ένα επενδυτικό σχέδιο και «αυτό είναι ωφέλιμο γιατί θα συμπληρώσει και θα μοχλεύσει τα κεφάλαια των τραπεζών, καθώς το ζητούμενο είναι ποιες είναι αυτές οι επενδύσεις που θα δημιουργήσουν αξία».

Μακρά η εμπειρία της Alpha Bank – ολιστική προσέγγιση μέσα από ένα πλήρες ‘μενού’ λύσεων

«Το corporate finance είναι στο DNA μας. Συμβουλεύουμε αντιστοιχώντας τις επενδυτικές ανάγκες στα κατάλληλα χρηματοδοτικά εργαλεία. Ενθαρρύνουμε και διευκολύνουμε το άνοιγμα προς κεφάλαια πάσης προέλευσης ακόμα και αν δεν είναι δικά μας. Δεν παρέχουμε απλώς δάνεια. Λύνουμε την εξίσωση για τον πελάτη», επεσήμανε μεταξύ άλλων ο κ. Καλαμάκης, ενώ τόνισε πως «Στην Alpha Bank έχουμε την μακρά εμπειρία, την ικανότητα να συμβουλεύσουμε τις επιχειρήσεις και τους επενδυτές με ολιστική προσέγγιση, παρέχοντάς τους πρόσβαση στο πλήρες ‘μενού’ λύσεων».

 Επεσήμανε επίσης πως η χρηματοδότηση επιχειρηματικής/επενδυτικής δραστηριότητας δεν περιορίζεται στα παραδοσιακά τραπεζικά δάνεια και στα ίδια κεφάλαια των επιχειρηματιών, όπως προστάζει «το παλαιό, παραδοσιακό μοντέλο», εξηγώντας ότι «πέραν του θεσμικού χαρακτήρα χρηματοδοτικών εργαλείων, έχουμε και τις κεφαλαιαγορές». «Οι τράπεζες αύξησαν σημαντικά την άμεση χρηματοδότηση προς τις επιχειρήσεις το 2019-2021 και συνεχίζουν ακάθεκτες και το 2022. Πλέον αυτών όμως, υποστήριξαν τις ελληνικές επιχειρήσεις στην άντληση κεφαλαίων άνω των Ευρώ 3 δισ. από το ελληνικό χρηματιστήριο κατά το 2021», υπογράμμισε, συμπληρώνοντας ότι οι ελληνικές τράπεζες έχουν κάνει μεγάλα βήματα την τελευταία πενταετία. Προσφέρουν δανειακά κεφάλαια διάρκειας μεγαλύτερης των 20 ετών για υποδομές και μεγάλα έργα. «Έχουν αναπτύξει ιδιαίτερα το Project Finance προσφέροντας ‘κουστομαρισμένες’ λύσεις σε σύνθετα προβλήματα, ενώ έχουν διευρύνει την γκάμα δραστηριότητάς τους προσφέροντας leveraged finance έως και mezzanine finance» είπε σχετικά.

Σύμφωνα με τον κ. Καλαμάκη, όλα τα παραπάνω αποτελούν το corporate finance, που ουσιαστικά αφορά στη γνώση και την ειδικότητα να «αναγνωρίσεις τους κινδύνους και ευκαιρίες πίσω από κάθε αναπτυξιακή επένδυση και να τους αντιστοιχίσεις με την κατάλληλη κεφαλαιακή διάρθρωση, διαλέγοντας από το ‘διευρυμένο μενού’ χρηματοδοτικών λύσεων».

Διευκρίνισε όμως, ότι η επενδυτική απόφαση προηγείται της χρηματοδοτικής και «δεν σημαίνει ότι επειδή υπάρχουν χρήματα, πρέπει να πραγματοποιείται μία επένδυση». Πραγματοποιείται μία επένδυση επειδή μπορεί να στηρίξει τα κεφάλαια που θα την χρηματοδοτήσουν. Επίσης, επεσήμανε ότι η Alpha Bank έχει στηρίξει νέους επενδυτές να εισέλθουν στην Ελλάδα και έδωσε ως παράδειγμα την πρόσφατη εξαγορά του ΔΕΔΔΗΕ από την Macquarie, στην οποία η Τράπεζα συνεργάστηκε με την τελευταία, κατάλαβε τις ανάγκες του project και τους συμβούλευσε προσφέροντας τη χρηματοδότηση για να καταβάλουν ένα πολύ ικανοποιητικό τίμημα.

Στέφανος Μυτιληναίος: «Οι τράπεζες πρέπει να ‘χτίσουν’ πάνω στην αμφίδρομη εμπιστοσύνη με τους πελάτες και να την προστατεύσουν»

«Οι τράπεζες πρέπει να εστιάσουμε στην παράδοσή μας, στην “καρδιά” της δραστηριότητάς μας που δεν είναι άλλη από την πίστη, την αμφίδρομη δηλαδή εμπιστοσύνη από την τράπεζα προς τον πελάτη και από τον πελάτη προς την τράπεζα» τόνισε ο κ. Μυτιληναίος, εξηγώντας ότι οι προκλήσεις στον τραπεζικό κλάδο δεν περιορίζονται μόνο στις νέες τεχνολογίες και τα fintechs.

Όπως υπογράμμισε, υπάρχουν και άλλες σημαντικές παράμετροι για τις οποίες ο χρηματοπιστωτικός κλάδος πρέπει να λειτουργήσει ως θεματοφύλακας, όπως είναι η ασφάλεια πληροφοριών (privacy) και η προστασία των δεδομένων (data protection), η ενσωμάτωση των κριτηρίων ESG καθώς και ο ρόλος του ανθρώπινου παράγοντα στην εικόνα που διαμορφώνει η κοινή γνώμη για τις τράπεζες και στην

εμπιστοσύνη που οικοδομείται μεταξύ των δύο μερών. Και συμπλήρωσε χαρακτηριστικά: «Παρά την πολυετή κρίση και την πολεμική κατά των τραπεζών, οι πελάτες εξακολουθούν να εμπιστεύονται τα τραπεζικά ιδρύματα για τα πλέον σοβαρά θέματά τους – είτε αποτελούν επιλογές ζωής είτε ανάπτυξη επιχειρηματικών σχεδίων».

Σε ερώτημα της συντονίστριας του πάνελ, δημοσιογράφου Μαρίας Νικόλτσιου, για τις τεχνολογίες που θα καθορίσουν το μέλλον του banking, ο Chief Operating Officer της Alpha Bank υπογράμμισε ότι το λεγόμενο unbundling που συχνά υιοθετείται από τις εταιρείες fintech για τον καθορισμό μίας πιο «επιθετικής» στρατηγικής, δεν είναι συμβατό με την ουσία και την «καρδιά» της τραπεζικής, που είναι η εμπιστοσύνη.

«Η μάχη που πρέπει να δώσουμε είναι να διατηρήσουμε και να ενδυναμώσουμε τον ανθρώπινο παράγοντα στο banking, παραμένοντας παράλληλα ξεκάθαροι στην παροχή του Customer Value Proposition. Σκοπός δεν είναι να μετατρέψουμε τις τράπεζες σε ‘κατασκευαστές προϊόντων’, σκοπός μας είναι η υιοθέτηση των σύγχρονων τεχνολογιών και η αξιοποίησή τους στην προσπάθειά μας να καλλιεργούμε και να ενισχύουμε συνεχώς την εμπιστοσύνη», τόνισε ο κ. Μυτιληναίος.

Ευάγγελος Καλαμάκης: «Στόχος μας για το Ταμείο Ανάκαμψης όχι απλώς η απορρόφηση αλλά η αξιοποίηση των κεφαλαίων σε έργα που θα δημιουργούν προστιθέμενη αξία»

Στις προϋποθέσεις της αποτελεσματικής αξιοποίησης των πόρων του Ταμείου Ανάκαμψης και στους τομείς που στην Ελλάδα θα προσελκύσουν την υλοποίηση μεγάλων επενδύσεων αναφέρθηκε στην τοποθέτησή του ο κ. Καλαμάκης, παρομοιάζοντας χαρακτηριστικά το πρόγραμμα με «μαραθώνιο», δεδομένης της διάρκειάς του έως τον Αύγουστο του 2026.

Μιλώντας για τη διαχείριση του προγράμματος σημείωσε ότι τα πρώτα δείγματα είναι θετικά: «Η εμπειρία μας στην διαπραγμάτευση για την Επιχειρησιακή Συμφωνία ήταν πολύ θετική και οι χρόνοι ανταπόκρισης πολύ γρήγοροι, ενώ υπήρξε ευελιξία των διαχειριστών του προγράμματος για αλλαγές και παρεμβάσεις με σκοπό την μεγιστοποίηση της χρήσης του και της διάθεσης των πόρων», ενώ αναφέρθηκε και στην ηλεκτρονική πλατφόρμα που δημιουργείται με τη βοήθεια έμπειρων συμβούλων σε συνεργασία με τις τράπεζες, προκειμένου να εξασφαλιστεί μια διαφανής και απρόσκοπτη διαδικασία με προκαθορισμένους χρόνους ανταπόκρισης. «Το σημαντικό πλεονέκτημα του προγράμματος είναι ότι τα χρήματα θα προκαταβληθούν στις τράπεζες και θα είναι άμεσα διαθέσιμα προς τους φορείς των επιλέξιμων επενδύσεων», συμπλήρωσε ο κ. Καλαμάκης για να υπογραμμίσει ότι αφενός υπάρχουν αυστηρές προδιαγραφές για την επιλεξιμότητα, και αφετέρου οι επιχειρήσεις θα πρέπει να προετοιμάσουν λεπτομερή και εμπεριστατωμένα επενδυτικά σχέδια και να είναι διατεθειμένες να αναλάβουν επιπλέον υποχρεώσεις.

Πρόσθεσε επίσης ότι είναι σημαντικό το γεγονός ότι η πιστοδοτική διαδικασία έχει αποδοθεί στις τράπεζες που μέσω του προγράμματος «θα έχουν την ευκαιρία να επιτελέσουν τον θεσμικό τους ρόλο, να υλοποιήσουν τα σχέδιά τους για την πιστωτική ανάπτυξη και τη γρήγορη αξιοποίηση των κεφαλαίων, αλλά και να ενισχύσουν την κερδοφορία τους». «Κυρίως όμως, στόχος των τραπεζών είναι να αξιοποιηθούν τα κεφάλαια σε έργα που θα δώσουν αξία στην οικονομία, όχι απλώς αυτά να απορροφηθούν», τόνισε συμπληρωματικά.

Σε ερώτημα του συντονιστή του πάνελ, δημοσιογράφου Γιάννη Παπαδογιάννη, αναφορικά με τους τομείς που είναι ελκυστικότεροι για την υλοποίηση μεγάλων επενδύσεων, ο Ανώτερος Διευθυντής Επενδυτικής Τραπεζικής της Alpha Bank σημείωσε ότι στον τομέα της πράσινης μετάβασης οι επενδύσεις θα στοχεύσουν στον μετασχηματισμό της παραγωγικής διαδικασίας στις βιομηχανίες ώστε αυτές να αναπτυχθούν και να λειτουργούν με βιώσιμο τρόπο.

Ως προς τον ψηφιακό μετασχηματισμό ανέφερε ότι «η χώρα μας έχει πολύ δρόμο να διανύσει ακόμα, με την έμφαση να πρέπει να δοθεί στις υποδομές και στις συμπράξεις δημοσίου και ιδιωτικού τομέα», ενώ αναφέρθηκε χαρακτηριστικά στο παράδειγμα αιτήματος που έχει λάβει η Alpha Bank για χρηματοδότηση από μέρους ξένης εταιρείας στον τομέα των data analytics, το οποίο σχολίασε ως μία περίπτωση «αναγνώρισης του χαμηλού κόστους των δανείων που δίνουμε μέσω του ΤΑΑ, αλλά και της ταχύτητας και της ευκρίνειας με την οποία το πρόγραμμα σχεδιάστηκε στην Ελλάδα».