Παράλληλα, ο κ. Μεγάλου έδωσε ιδιαίτερη έμφαση στον ρόλο της τράπεζας στην ανάπτυξη του τεχνολογικού οικοσυστήματος, επισημαίνοντας ότι η Πειραιώς φιλοδοξεί να είναι πρωταγωνιστής στη χρηματοδότηση και στήριξη ελληνικών εταιρειών τεχνολογίας. Αναφέρθηκε χαρακτηριστικά στη συνεργασία με τη Natech, μέσω της οποίας δημιουργήθηκε η Snappi, η οποία ήδη καταγράφει ταχεία ανάπτυξη, ξεπερνώντας τους 100.000 πελάτες.

Όπως υπογράμμισε, η Ελλάδα διαθέτει ένα ισχυρό υπόβαθρο για την ανάπτυξη καινοτόμων επιχειρήσεων, χάρη στο υψηλό επίπεδο εκπαίδευσης, την εξωστρέφεια και την ικανότητα δημιουργίας επιχειρήσεων με διεθνή προσανατολισμό. Ωστόσο, τόνισε ότι παραμένουν σημαντικά περιθώρια βελτίωσης στη χρηματοδότηση αυτών των πρωτοβουλιών, ιδιαίτερα σε πρώιμα και αναπτυξιακά στάδια.

Ιδιαίτερη αναφορά έκανε και στον ρόλο της κεφαλαιαγοράς, επισημαίνοντας ότι πλέον υπάρχει ένα επιπλέον επίπεδο χρηματοδότησης μέσω του Χρηματιστήριο Αθηνών, το οποίο λειτουργεί στο πλαίσιο της Euronext. Η σύνδεση αυτή ενισχύει σημαντικά τη ρευστότητα και δημιουργεί νέες δυνατότητες για τις επιχειρήσεις. Στόχος της τράπεζας είναι να υποστηρίζει εταιρείες τεχνολογίας ώστε να φτάνουν στο κατάλληλο επίπεδο ωριμότητας και να προχωρούν σε εισαγωγή στο χρηματιστήριο, αποκτώντας πρόσβαση σε ευρύτερα επενδυτικά κεφάλαια.

Ο ίδιος σημείωσε ότι η διαδικασία χρηματοδότησης απαιτεί χρόνο, τεχνογνωσία και εκπαίδευση, ωστόσο πλέον οι τράπεζες είναι σε θέση να αξιολογούν πιο αποτελεσματικά τεχνολογικές εταιρείες, δείχνοντας αυξημένο ενδιαφέρον για τη στήριξη του οικοσυστήματος.

Στο ίδιο πάνελ, παρουσιάστηκαν και επιτυχημένα παραδείγματα ελληνικών εταιρειών με διεθνή δραστηριότητα, επιβεβαιώνοντας τη δυναμική του κλάδου. Ο Δημήτρης Τσικόπουλος ανέδειξε τη μεταμόρφωση της Navarino σε πάροχο ναυτιλιακής τεχνολογίας με παγκόσμια παρουσία και ισχυρά έσοδα, επισημαίνοντας τη σημασία των εξαγορών και της χρηματοδότησης για την ανάπτυξη.

Από την πλευρά του, ο Δημήτρης Τσίγκος παρουσίασε την Epignosis ως μια εταιρεία learning technologies με διεθνές αποτύπωμα, υπογραμμίζοντας τη σημασία της εξωστρέφειας και της ανθεκτικότητας που απέκτησαν οι ελληνικές επιχειρήσεις μέσα στην κρίση, ενώ εμφανίστηκε αισιόδοξος για τις προοπτικές που δημιουργεί η τεχνητή νοημοσύνη.

Τέλος, ο Βαγγέλης Μιχαλόπουλος αναφέρθηκε στην πορεία της Yodeck, η οποία έχει αναπτύξει ισχυρή διεθνή παρουσία με δεκάδες χιλιάδες πελάτες και υψηλούς ρυθμούς ανάπτυξης, τονίζοντας τη σημασία της χρηματοδότησης για τη συνέχιση της επέκτασης.

Κοινός παρονομαστής όλων των τοποθετήσεων ήταν ότι η Ελλάδα διαθέτει πλέον ένα ώριμο και εξωστρεφές τεχνολογικό οικοσύστημα, το οποίο, με τη στήριξη τραπεζών και κεφαλαιαγορών, μπορεί να αποτελέσει βασικό μοχλό ανάπτυξης για την επόμενη δεκαετία.

Ο διευθύνων σύμβουλος Χρήστος Μεγάλου μιλώντας στη συνέλευση της Τράπεζας Πειραιώς υπογράμμισε ότι βασικός στόχος είναι η συνεχής αύξηση της αξίας της τράπεζας, σημειώνοντας πως η διοίκηση έχει ήδη προχωρήσει σε κρίσιμες κινήσεις θωράκισης του ισολογισμού. Παρά το ασταθές διεθνές περιβάλλον, με φόντο τις γεωπολιτικές εντάσεις στη Μέση Ανατολή, η τράπεζα εμφανίζεται αισιόδοξη για τη δυνατότητα διατήρησης υψηλής κερδοφορίας και, κατ’ επέκταση, ενίσχυσης των διανομών.

Η μερισματική πολιτική δεν περιορίζεται μόνο στις χρηματικές διανομές, αλλά συμπληρώνεται και από πρόγραμμα επαναγοράς ιδίων μετοχών, που αντιστοιχεί στο 0,89% του μετοχικού κεφαλαίου, με εύρος τιμών από 3 έως 12 ευρώ. Με τον τρόπο αυτό, οι μέτοχοι απολαμβάνουν πρόσθετη αξία, ενώ ενισχύεται και η ελκυστικότητα της μετοχής.

Καθοριστικό ρόλο στην επίτευξη των στόχων παίζουν οι στρατηγικές κινήσεις της τράπεζας. Η αξιοποίηση των συνεργειών από την απόκτηση της Εθνικής Ασφαλιστικής αναμένεται να ενισχύσει τα έσοδα, ενώ η ψηφιακή ανάπτυξη μέσω της neobank Snappi – που ήδη πλησιάζει τους 100.000 πελάτες – δημιουργεί νέες προοπτικές. Παράλληλα, η διοίκηση επιβεβαιώνει τη δέσμευσή της για συνεχή στήριξη της πραγματικής οικονομίας, μέσω χρηματοδότησης επιχειρήσεων και νοικοκυριών.

Από την πλευρά του, ο πρόεδρος Γιώργος Χαντζηνικολάου έκρουσε τον κώδωνα του κινδύνου για τις προκλήσεις που αντιμετωπίζει η Ευρώπη, ιδιαίτερα λόγω της ενεργειακής κρίσης και της αργής προόδου στις μεταρρυθμίσεις. Για την Ελλάδα, ωστόσο, διατηρείται θετική προοπτική, με την ανάπτυξη να εκτιμάται στο 1,5%, παρά τις πληθωριστικές πιέσεις.

Συνολικά, η στρατηγική της Τράπεζας Πειραιώς αναδεικνύει το μέρισμα ως βασικό πυλώνα δημιουργίας αξίας, ενισχύοντας την εμπιστοσύνη των επενδυτών και σηματοδοτώντας μια νέα εποχή για τον όμιλο.

Ολόκληρη η ομιλία του Χρήστου Μεγάλου στη συνέλευση της Τράπεζας Πειραιώς

«Ξεκινώντας, θα ήθελα να αναφερθώ στη σημαντική προσπάθεια που έχουμε κάνει ως Διοίκηση της Πειραιώς, προκειμένου να ολοκληρώσουμε ενέργειες, οι οποίες θωρακίζουν σημαντικά τον ισολογισμό μας, μετασχηματίζουν τις προοπτικές κερδοφορίας και εξασφαλίζουν την κεφαλαιακή μας θέση.

Παρά τη συνεχιζόμενη διεθνή μεταβλητότητα, τα μακροοικονομικά μεγέθη της Ελλάδας βελτιώνονται με συνέπεια, δημιουργώντας προϋποθέσεις διατηρήσιμης ανάπτυξης. Ενδεικτικά, η χώρα διαθέτει πλέον πιστοληπτική αξιολόγηση στην επενδυτική βαθμίδα από όλους τους οίκους αξιολόγησης, με σύγκλιση των spreads των ελληνικών κρατικών ομολόγων στον μέσο όρο της Ευρωζώνης, υποστηριζόμενα από χαμηλότερα επίπεδα ανεργίας, επαναλαμβανόμενα πρωτογενή πλεονάσματα και συνεχιζόμενη μείωση του δημόσιου χρέους. Το αναξιοποίητο δυναμικό σε πολλούς τομείς της αγοράς ενισχύει τη στρατηγική δέσμευση της Πειραιώς να διατηρήσει την Ελλάδα ως την κύρια αγορά δραστηριοποίησής της.

To 2025 αποτέλεσε ένα έτος ισχυρών επιδόσεων και στρατηγικών κινήσεων για την Πειραιώς. Ο Όμιλoς Πειραιώς συνεχίζει να αναπτύσσεται, καταγράφοντας δυναμική καθαρή πιστωτική επέκταση, εισροές καταθέσεων και περισσότερα υπό διαχείριση κεφάλαια, ενώ η ποιότητα του ενεργητικού παραμένει υψηλή.

Πετύχαμε απόδοση ιδίων κεφαλαίων 16% με ενσώματα κεφάλαια ανά μετοχή στα €5,9 ευρώ. Τα έσοδα μας επέδειξαν ανθεκτικότητα, καθώς το χαρτοφυλάκιο δανείων αυξήθηκε κατά 11% ετησίως, με €3,9 δισ. καθαρή πιστωτική επέκταση, υπερβαίνοντας τον ετήσιο στόχο. Συνεχίζουμε να δημιουργούμε αξία για τους πελάτες μας οι οποίοι μας εμπιστεύονται με τη μεγαλύτερη βάση κεφαλαίων υπό διαχείριση στην Ελλάδα: €66 δισ. καταθέσεις και €14,5 δισ. επενδυτικά κεφάλαια.

Τα καθαρά έσοδα από τόκους ανήλθαν σε €1,9 δισ., ενώ τα έσοδα από προμήθειες κατέγραψαν ισχυρή επίδοση €0,6 δισ., ωθούμενα από τις εργασίες πιστοδοτήσεων και τις τραπεζοασφάλειες. Ο δείκτης καθαρού περιθωρίου επιτοκίου διαμορφώθηκε στο 2,2%, ενώ ο δείκτης καθαρού περιθωρίου προμηθειών ανήλθε στο 1,0%, το οποίο αποτελεί το υψηλότερο της αγοράς.

Διαχειριζόμαστε με συνέπεια την κεφαλαιακή μας θέση και παραμένουμε επικεντρωμένοι στη δημιουργία αξίας για τους μετόχους μας. Σε αυτήν την κατεύθυνση, αναβαθμίζουμε τη συνολική διανομή στους μετόχους στο 55% επί των κερδών του 2025, το οποίο μεταφράζεται σε €0,40 μέρισμα επιπλέον της ενδιάμεσης διανομής κατά το 4ο τρίμηνο, ύψους €0,08 με τη μορφή επαναγοράς μετοχών. Η διανομή τελεί υπό την έγκριση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας (ΕΚΤ).

Οι δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας παραμένουν σε ισχυρά επίπεδα μετά την απόκτηση της Εθνικής Ασφαλιστικής, υποστηρίζοντας την ανάπτυξη, τις διανομές στους μετόχους και τη συνέχιση των επενδύσεων. Ο συνολικός δείκτης κεφαλαίων διαμορφώθηκε στο 18,7% τον Δεκέμβριο 2025.

Το 2025 αποτέλεσε έτος ορόσημο, καθώς ολοκληρώσαμε την εξαγορά της Εθνικής Ασφαλιστικής, με το συνολικό τίμημα για την συναλλαγή να ανέρχεται σε €0,6 δισ. σε μετρητά, ενοποιώντας την στα αποτελέσματα έτους 2025. Η ενσωμάτωση της Εθνικής Ασφαλιστικής στον Όμιλο της Τράπεζας Πειραιώς έχει ως στόχο την διεύρυνση του λειτουργικού μας μοντέλου, με τα έσοδα από ασφαλιστικές προμήθειες να αποτελούν επιπλέον πυλώνα διαφοροποίησης των πηγών εσόδων.

Η Εθνική Ασφαλιστική συγκαταλέγεται μεταξύ των κορυφαίων ασφαλιστικών εταιρειών στην Ελλάδα και είναι η πρώτη ιδρυθείσα ασφαλιστική στη χώρα. Η εταιρεία αναμένεται να ενισχύσει τις δυνατότητες του Ομίλου σε λύσεις προστασίας και επενδύσεων, αξιοποιώντας το υφιστάμενο ισχυρό δίκτυο πωλήσεων τραπεζοασφαλιστικών προϊόντων της Πειραιώς.

Ένα άλλο σημαντικό γεγονός είναι ότι η neobank Snappi, έκανε το ντεμπούτο της στην ελληνική αγορά το 2025. Είναι η πρώτη ελληνική neobank που έλαβε άδεια από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα. Αυτό μας επιτρέπει να προσφέρουμε προσωπικές και επιχειρηματικές τραπεζικές εμπειρίες στην Ελλάδα και σε όλη την Ευρωπαϊκή Ένωση, προωθώντας ένα μοντέλο υπηρεσιών χωρίς καταστήματα.

Κυρίες και κύριοι μέτοχοι,

Συνεχίζοντας θα ήθελα να σημειώσω τα κεντρικά σημεία επίδοσης για το 2025:

• Ισχυρή κερδοφορία στα €1.070 εκατ., η οποία αντιστοιχεί σε 16% απόδοση ενσώματων ιδίων κεφαλαίων, εξομαλυμένη για έκτακτα στοιχεία.

• €0,82 κέρδη ανά μετοχή το 2025 μετά την αφαίρεση του κουπονιού για τα ομόλογα Additional Tier1, υπερβαίνοντας τον ετήσιο στόχο για υψηλότερα από €0,80 κέρδη ανά μετοχή

• Δείκτης κόστους προς κύρια έσοδα στο 33%, παραμένει σε κορυφαίο επίπεδο λειτουργικής αποτελεσματικότητας στην Ευρώπη επιβεβαιώνοντας την πειθαρχία κόστους παρά τον πληθωρισμό και τις επενδύσεις στο ανθρώπινο δυναμικό καθώς και σε τεχνολογική και επιχειρηματική ανάπτυξη

• Υγιής ισολογισμός, με το οργανικό έξοδο προβλέψεων στο 0,5%, σε ευθυγράμμιση με τον ετήσιο στόχο.

• Ο δείκτης μη εξυπηρετούμενων δανείων διαμορφώθηκε στο 2,0%, έναντι 2,6% την αντίστοιχη περσινή περίοδο ενώ η κάλυψη των μη εξυπηρετούμενων δανείων ενισχύθηκε στο 73%.

• Ισχυρό προφίλ ρευστότητας, με τον δείκτη δανείων προς καταθέσεις στο 65% και δείκτη κάλυψης ρευστότητας στο 216%, υπερδιπλάσιο της ελάχιστης κανονιστικής απαίτησης 100%

Η Πειραιώς σήμερα κατέχει ηγετική θέση και μερίδιο αγοράς σε όλο το φάσμα των τραπεζικών δραστηριοτήτων στην Ελλάδα, με ευρεία πελατειακή βάση.

Η εκταμίευση νέων δανείων προς την ελληνική οικονομία το 2025 ανήλθε σε €13,3 δισ., η καλύτερη ιστορικά επίδοση για την Πειραιώς. Tο χαρτοφυλάκιο ενήμερων δανείων του Ομίλου αυξήθηκε κατά 11% ετησίως στα €37,3 δισ., καταγράφοντας έναν από τους υψηλότερους ρυθμούς αύξησης στην Eυρώπη διατηρώντας παράλληλα την πρώτη θέση σε εξυπηρετούμενα δάνεια στην ελληνική αγορά με μερίδιο αγοράς 26%.

Η καθαρή πιστωτική επέκταση προήλθε κυρίως από τις επιχειρήσεις, με τους κλάδους φιλοξενίας, μεταφορών και ενέργειας να κατέχουν το μεγαλύτερο μερίδιο, ενώ και η λιανική τραπεζική συνέβαλε με καθαρή μεταβολή €300 εκατ.. Ειδικότερα σημειώσαμε καθαρή επέκταση €100 εκατ. στα στεγαστικά δάνεια το 2025, ένδειξη ανάκαμψης της στεγαστικής πίστης.

Οι καταθέσεις πελατών συνεχίζουν να ενισχύονται και διαμορφώθηκαν στα €66,1 δισ. στο τέλος Δεκεμβρίου 2025, αυξημένες κατά 5% σε ετήσια βάση.

Ο δείκτης κεφαλαιακής επάρκειας Common Equity Tier 1 (CET1) του Ομίλου διαμορφώθηκε στο 12,7% και ο συνολικός δείκτης κεφαλαιακής επάρκειας στο 18,7% με απόθεμα περίπου 275 μονάδων βάσης πλέον της εποπτικής οδηγίας Πυλώνα 2, μετά την εξαγορά της Εθνικής Ασφαλιστικής, απορροφώντας πρόβλεψη για διανομή στους μετόχους του 55% επί των κερδών του 2025, την ενισχυμένη αύξηση των δανείων και την απόσβεση του αναβαλλόμενου φόρου DTC.

Κυρίες και κύριοι μέτοχοι,

Με βασικό σημείο εκκίνησης τις επιτυχίες της Πειραιώς το 2025 – ισχυρή κερδοφορία, αυξημένη πιστωτική επέκταση, έλεγχο λειτουργικών δαπανών και ψηφιακό μετασχηματισμό, καθώς και την εξαγορά της Εθνικής Ασφαλιστικής, που σηματοδοτεί μια νέα εποχή για τον Όμιλο – παρουσιάσαμε στις αρχές Μαρτίου 2026 τις στρατηγικές μας επιδιώξεις και τους χρηματοοικονομικούς στόχους μέσα από το Επιχειρηματικό Σχέδιο 2026-2030. Η στρατηγική μας επικεντρώνεται σε τρεις κύριες προτεραιότητες:

1. Ισχυρή και κερδοφόρος ανάπτυξη, αξιοποιώντας τη διεύρυνση του ενεργητικού και τη δημιουργία εσόδων από διαφοροποιημένες πηγές

2. Ενίσχυση της αποτελεσματικότητας με έμφαση στην πειθαρχία κόστους, την ψηφιοποίηση, και τις στοχευμένες επενδύσεις στην ανάδειξη και διατήρηση ταλέντου και στην τεχνολογική εξέλιξη

3. Βέλτιστη κατανομή κεφαλαίου εστιάζοντας στη θωράκιση του ισολογισμού, στη διατήρηση υψηλών αποθεμάτων έναντι των εποπτικών απαιτήσεων και στην αύξηση των διανομών στους μετόχους

Οι στόχοι της Πειραιώς αντικατοπτρίζουν τη δέσμευσή της στη δημιουργία αξίας για τους μετόχους, προβλέποντας απόδοση ενσώματων ιδίων κεφαλαίων περίπου 18% έως το 2030 και κυμαινόμενη μεταξύ 15% και 18% κατά την περίοδο 2026-2030. Η επίτευξη αυτών των στόχων βασίζεται σε σταθερή παραγωγή καθαρών κερδών, η οποία συνεπάγεται ετήσια αύξηση των κερδών ανά μετοχή (EPS) της τάξης του 10% για την αντίστοιχη περίοδο.

Διατηρώντας την πειθαρχία κόστους και ενισχύοντας περαιτέρω την παραγωγικότητα μέσω στοχευμένων επενδύσεων, η Πειραιώς στοχεύει σε δείκτη κόστους προς έσοδα περίπου 30% κατά μέσο όρο για την περίοδο 2026-2030.

Η Πειραιώς επιδιώκει διπλασιασμό του μερίσματος ανά μετοχή, από 40 λεπτά το 2025, σε περίπου 80 λεπτά το 2030. Η συνολική αύξηση της αξίας για τους μετόχους (ενσώματη λογιστική αξία και μερίσματα) θα διαμορφωθεί σε 13% ανά έτος, κατά την πενταετή περίοδο υπό την αίρεση εγκρίσεων από τις εποπτικές αρχές, καθώς και της Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων. Συνολικά, περίπου €5 δισ. αναμένεται να διανεμηθούν στους μετόχους της Πειραιώς για τα κέρδη της περιόδου 2025-2030.

Κυρίες και κύριοι μέτοχοι,

Σε συνδυασμό με τις χρηματοοικονομικές μας επιδιώξεις, στον Όμιλο Πειραιώς, προχωράμε συστηματικά στην κατεύθυνση της βιώσιμης τραπεζικής και δημιουργούμε υποδομές, πολιτικές και στρατηγικές, που ενσωματώνουν βέλτιστα κριτήρια Περιβάλλοντος, Κοινωνίας και Εταιρικής Διακυβέρνησης στις δραστηριότητές μας. Με χαρτοφυλάκιο βιώσιμων χρηματοδοτήσεων περίπου €5 δισ. και συνολικές εκδόσεις πράσινων ομολόγων €2,2 δισ., ο Όμιλος στηρίζει την ελληνική οικονομία στην ενεργειακή της μετάβαση.

Η ευθυγράμμιση των επιχειρηματικών στόχων με την κοινωνική πρόοδο και η εναρμόνιση των σχέσεων με την κοινωνία, την προστασία του περιβάλλοντος και την υποστήριξη επιχειρηματικών δραστηριοτήτων που παράγουν περιβαλλοντικά, κοινωνικά και οικονομικά οφέλη, αποτελούν κεντρική στρατηγική επιδίωξη της Τράπεζας. Η επίδοσή μας αντανακλάται και στις υψηλές διαβαθμίσεις διεθνών φορέων όπως ο MSCI (rating AAA) και CDP (rating A).

Στην Πειραιώς εναρμονίζουμε τις δραστηριότητές μας σε όλους τους τομείς λειτουργίας με τους Στόχους Βιώσιμης Ανάπτυξης των Ηνωμένων Εθνών και τις Αρχές Υπεύθυνης Τραπεζικής. Στο πλαίσιο αυτό εφαρμόζουμε μια πολυδιάστατη πολιτική Εταιρικής Υπευθυνότητας, στον πυρήνα της οποίας βρίσκεται το πρόγραμμα «Equall – Για μια Κοινωνία Ισότιμων Ανθρώπων».

Η μέχρι τώρα συνεπής υλοποίηση του επιχειρηματικού μας πλάνου, σε συνδυασμό με τις ρεαλιστικές παραδοχές που έχουμε θέσει, ενισχύουν την αισιοδοξία μας για την επιτυχία των στόχων μας. Σκοπεύουμε να ενισχύσουμε την ελληνική οικονομία και να συνεχίσουμε να συμβάλλουμε στη δημιουργία μία συνεκτικής και χωρίς αποκλεισμούς κοινωνία.

Kυρίες και Κύριοι Μέτοχοι,

Τα τελευταία χρόνια, η διοικητική ομάδα της Πειραιώς εργάστηκε σκληρά και πέτυχε φιλόδοξους στόχους, δημιουργώντας μια σημαντική βάση για το μέλλον. Σήμερα, θέτουμε ακόμη υψηλότερους στόχους και θα ενισχύσουμε τις προσπάθειές μας, με σκοπό να αυξήσουμε την αξία της Τράπεζας προς όφελος τόσο των μετόχων όσο και των πελατών μας.

Θέλω να ευχαριστήσω θερμά το σύνολο των ανθρώπων της Πειραιώς για την αφοσίωση και τη συμβολή τους στην θετική πορεία της Τράπεζας. Και βέβαια θέλω να ευχαριστήσω θερμά τους πελάτες μας και τους μετόχους μας για την αδιάκοπη στήριξή τους στην Τράπεζα όλα αυτά τα χρόνια.

Σας ευχαριστώ».

Η OMIΛΙΑ ΠΡΟΕΔΡΟΥ κ. Γ. ΧΑΝΤΖΗΝΙΚΟΛΑΟΥ

Κυρίες και Κύριοι Μέτοχοι,

Σας καλωσορίζω στην Ετήσια Γενική Συνέλευση της Τράπεζας Πειραιώς.

Θα ξεκινήσω την ομιλία μου με τις  εξελίξεις στο διεθνές περιβάλλον και στην ελληνική οικονομία, θα συνεχίσω με το ελληνικό τραπεζικό σύστημα και την Πειραιώς, και θα κλείσω με τις προοπτικές για το 2026.

Η παγκόσμια οικονομία βρίσκεται σε φάση έντονης αστάθειας, που κλιμακώθηκε με τις πολεμικές εξελίξεις  στη Μέση Ανατολή, τον Φεβρουάριο του 2026. Ο πόλεμος αυτός δεν επηρεάζει μόνο τη σταθερότητα της Μέσης Ανατολής, αλλά και την ενεργειακή ασφάλεια της Ευρώπης και του υπόλοιπου κόσμου.

Η αύξηση των τιμών της ενέργειας, οι διαταραχές στις αλυσίδες εφοδιασμού και η επαναξιολόγηση των κινδύνων στις χρηματοπιστωτικές αγορές αποτελούν σημαντικές προκλήσεις για τη διατήρηση της ανθεκτικότητας της παγκόσμιας οικονομικής δραστηριότητας.

Η Ευρώπη ειδικά, καλείται να αντιμετωπίσει την διττή πρόκληση της ενεργειακής επάρκειας και του κόστους της ενέργειας, καθώς είναι στη δυσμενέστερη θέση σε σχέση με τις άλλες μεγάλες οικονομίες. Το 2025, ο ρυθμός ανάπτυξης στην Ευρωζώνη παρέμεινε ανθεκτικός.  Στο 4ο΄τρίμηνο του 2025 διαμορφώθηκε στο 1,2%, και στο 1,4% για όλο το 2025, σε σύγκριση με το 0.9% το 2024. Ο δε πληθωρισμός και το ποσοστό ανεργίας, μέχρι τώρα, ήταν μέσα στους στόχους της  ΕΚΤ, δημιουργώντας προσδοκίες για χαμηλότερα επιτόκια. Με τις εξελίξεις στο 1^ο τρίμηνο του 2026, οι προσδοκίες αυτές είναι υπό αναθεώρηση.

Μέσα σε ένα περιβάλλον με εντεινόμενες προκλήσεις σε παγκόσμιο επίπεδο, το 2025, η ελληνική οικονομία διατήρησε ισχυρό ρυθμό ανάπτυξης, υπερβαίνοντας τον μέσο όρο της ευρωζώνης για πέμπτο συνεχές έτος. Το πραγματικό ΑΕΠ αυξήθηκε κατά 2,1% - όπως και το 2024 - υποστηριζόμενο από την αύξηση των επενδύσεων, της κατανάλωσης και των καθαρών εξαγωγών, και υποβοηθούμενο από τις χρηματοδοτήσεις του Ευρωπαϊκού Ταμείου Ανάπτυξης.

Ο γενικός πληθωρισμός παρουσίασε ελαφρά μείωση στο 2,9% έναντι 3,0% το 2024, κυρίως λόγω των επίμονων πληθωριστικών πιέσεων στις υπηρεσίες και της ανόδου των τιμών στα μη επεξεργασμένα τρόφιμα. Η δε αγορά εργασίας συνέχισε να παρουσιάζει θετική πορεία, με ενίσχυση της απασχόλησης, αυξημένη συμμετοχή νέων και γυναικών στο εργατικό δυναμικό, καθώς και υποχώρηση της ανεργίας σε χαμηλό δέκα-εξαετίας.  Και όλα αυτά επιτεύχθηκαν με προσήλωση στη δημοσιονομική πειθαρχία που συνέχισε να παράγει πλεονάσματα, προσθέτοντας ευελιξία στην οικονομική πολιτική της χώρας.

Οι θετικές μακροοικονομικές εξελίξεις στην Ελλάδα το 2025, επέτρεψαν στον τραπεζικό τομέα να συνεχίσει την θετική του πορεία που παρατηρούμε τα τελευταία χρόνια. Αναλυτικότερα:

• Κατά τη διάρκεια του 2025, η κερδοφορία των ελληνικών τραπεζών συνέχισε την ανοδική πορεία των τελευταίων ετών, στηριζόμενη κυρίως στην πιστωτική επέκταση, τη σημαντική άνοδο των καθαρών εσόδων από προμήθειες, και την μείωση των προβλέψεων για τον πιστωτικό κίνδυνο. Ως αποτέλεσμα, η αποδοτικότητα ιδίων κεφαλαίων κινήθηκε σε υψηλό επίπεδο.
• Οι τραπεζικές καταθέσεις του ιδιωτικού τομέα αυξήθηκαν το 2025 με ταχύτερο ρυθμό σε σύγκριση με το 2024, καταγράφοντας, αύξηση κατά €10,4 δις. ευρώ (έναντι αύξησης €8,6 δις. ευρώ το προηγούμενο έτος), η οποία αποτελεί τη μεγαλύτερη που έχει σημειωθεί μετά την πανδημία. Ως αποτέλεσμα, το συνολικό υπόλοιπο των καταθέσεων ιδιωτών ανήλθε στα €213 δισ., που αντιστοιχεί στο υψηλότερο επίπεδο από τον Ιούνιο του 2010.
• Οι δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας διατηρήθηκαν σε υψηλά επίπεδα, και πλέον συγκλίνουν σε μεγάλο βαθμό με τους αντίστοιχους ευρωπαϊκούς δείκτες. Ο δε δείκτης μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων (ΜΕΑ) υποχώρησε περαιτέρω στο 3,3% το 2025 (από 3,8% τον Δεκέμβριο του 2024), πλησιάζοντας ακόμη πιο κοντά τον μέσο όρο σε επίπεδο ευρωζώνης (2,2%).
• Αυτές οι θετικές εξελίξεις αντικατοπτρίστηκαν στις αναβαθμίσεις της πιστοληπτικής αξιολόγησης των ελληνικών συστημικών τραπεζών στην επενδυτική κατηγορία, με αποτέλεσμα την μείωση του κόστους δανεισμού των τραπεζών.
• Η μείωση των επιτοκίων  του Ευρωσυστήματος και η μείωση του κόστους αναχρηματοδότησης των τραπεζών από τις αγορές κεφαλαίων και ομολόγων, είχε ως αποτέλεσμα, την μείωση του κόστους του τραπεζικού δανεισμού των επιχειρήσεων και των νοικοκυριών.

Οι εξελίξεις το 2025, επιβεβαιώνουν για μια ακόμα φορά την αλληλένδετη σχέση μεταξύ οικονομίας και τραπεζικού τομέα και την δυναμική του ενάρετου κύκλου, και  υπογραμμίζουν την σημασία της οικονομικής σταθερότητας και της ανάπτυξης της οικονομίας, ως προϋποθέσεις για τις θετικές αποδόσεις των τραπεζών. Και οι τράπεζες, με την σειρά τους, υποστηρίζουν την οικονομική ανάπτυξη με υγιή πιστωτική επέκταση που στηρίζεται από τα κεφάλαια και τις καταθέσεις που δημιουργούνται από το θετικό περιβάλλον.

Δεν είναι υπερβολή να πω, ότι οι ελληνικές τράπεζες, επωφελούμενες από αυτό το ενάρετο κύκλο,  είναι στην καλύτερη θέση των τελευταίων πολλών ετών, με ισχυρή κεφαλαιακή επάρκεια, μεγάλη ρευστότητα, και στην καλύτερη δυνατή θέση να χρηματοδοτήσουν την ελληνική οικονομία, αντανακλώντας την πρόοδο της ελληνικής οικονομίας τα τελευταία χρόνια.

Για την Πειραιώς, το 2025 ήταν μια πολύ παραγωγική χρονιά, καθώς υπερέβη τους στόχους της σε όλους τους τομείς, με ορόσημα, τη συστηματική πρόοδο του μετασχηματισμού του Ομίλου, την  εδραίωση  της υψηλής  κερδοφορίας και την ανταμοιβή των μετόχων, μέσω μιας ισχυρής μερισματικής πολιτικής, και την δημιουργία υπεραξίας.

Όπως θα σας αναφέρει στη συνέχεια και ο Διευθύνων Σύμβουλος, Χρήστος Μεγάλου, το 2025 ο Όμιλος Πειραιώς κατέγραψε €1,1 δισ. κέρδη, επιδεικνύοντας ανθεκτικότητα, συνέχεια και συνέπεια στην κερδοφορία σε σχέση με το 2024.  Αυτή η επίδοση οδήγησε το Διοικητικό Συμβούλιο να προτείνει σήμερα στην Γενική Συνέλευση των Μετόχων την καταβολή ποσού μερίσματος σε μετρητά €494 εκατ. ευρώ  ήτοι €0,4 ανά μετοχή.

Κυρίες και κύριοι Μέτοχοι,

Είμαστε ήδη στο 2^ο τρίμηνο του 2026, και οι διαδοχικές γεωπολιτικές κρίσεις, οι ενεργειακές αναταράξεις, και οι αυξανόμενες εμπορικές εντάσεις δημιουργούν, νέες και αυξανόμενες αβεβαιότητες. Ειδικά η  Ευρώπη, βρίσκεται, όσο ποτέ άλλοτε, αντιμέτωπη με κρίσιμες προκλήσεις που απειλούν τη θέση της στην παγκόσμια οικονομία και τη σταθερότητά της, και οι εξελίξεις  συνιστούν μια σαφή κλήση αφύπνισης.

Η χαμηλή παραγωγικότητα, οι δημογραφικές πιέσεις, οι διαρθρωτικές δυσκαμψίες, οι ατέρμονες συζητήσεις για περαιτέρω πρόοδο στην οικονομική ενοποίηση και εναρμόνιση της ευρωπαϊκής πολιτικής σε καίριους τομείς, όπως ο τραπεζικός τομέας και ο τομέας των κεφαλαιακών αγορών, και η υφιστάμενη υποτονική επενδυτική δυναμική περιορίζουν τις απαιτούμενες βελτιώσεις στην ανταγωνιστικότητα. Ταυτόχρονα, η ενεργειακή εξάρτηση, οι καθυστερήσεις και τα λάθη στην πράσινη και την ψηφιακή μετάβαση, καθώς και η ανεπαρκής ενοποίηση σε στρατηγικούς τομείς (όπως η άμυνα) εντείνουν τους κινδύνους και καθιστούν την Ευρώπη περισσότερο ευάλωτη σε ένα ολοένα και πιο ασταθές και απρόβλεπτο διεθνές περιβάλλον.

Η αντιμετώπιση αυτών των προκλήσεων προϋποθέτει αποφασιστική επιτάχυνση της ευρωπαϊκής ενοποίησης και ενίσχυση της στρατηγικής αυτονομίας ως βασικούς πυλώνες για τη θωράκιση της οικονομίας.  Ειδικότερα, η ενοποίηση του τραπεζικού τομέα και των κεφαλαιακών  αγορών, αποτελούν προτεραιότητα μια και είναι προϋπόθεση για την χρηματοδότηση των σημαντικών επενδύσεων που απαιτούνται. Σε ένα περιβάλλον όπου οι εξωτερικές διαταραχές καθίστανται συχνότερες και πιο σύνθετες, η έγκαιρη και συντονισμένη δράση είναι απαραίτητη και θα καθορίσει την ικανότητα της Ευρώπης να διατηρήσει τη σταθερότητά της και να ενισχύσει τη θέση της στην παγκόσμια οικονομία.

Όλες αυτές οι εξελίξεις, προφανώς δημιουργούν κίνδυνο για τις προοπτικές, τόσο της ευρωπαϊκής οικονομίας σε περίοδο οριακής ανάπτυξης, αλλά και σε ένα βαθμό και για τη χώρα μας για το 2026.  Υπό κανονικές συνθήκες, όπου στο δ’ τρίμηνο του 2025, το πραγματικό ΑΕΠ της ελληνικής οικονομίας αυξήθηκε κατά 2,4%, το αποτέλεσμα βάσης (το λεγόμενο carry - over effect) από μόνο του, μας έδωσε μια αρχική ώθηση στο 2026, που εκτιμάται στο 1,1%.  Γι’ αυτό, η αρχική εκτίμηση για τον ρυθμό ανάπτυξης για το 2026, ήταν γύρω στο 1.9 με 2%.

Όμως, δεδομένων των προσφάτων εξελίξεων, ο αναμενόμενος ρυθμός ανάπτυξης για το 2026,  θα εξαρτηθεί σε μεγάλο βαθμό από τη διάρκεια και την ένταση των εχθροπραξιών στη Μέση Ανατολή, τις αντιδράσεις των διεθνών αγορών ενέργειας, και τα μέτρα διαχείρισης στο πλαίσιο της δημοσιονομικής πολιτικής. Με αυτά τα σενάρια, οι οικονομολόγοι μας υπολογίζουν ότι ο ρυθμός ανάπτυξης φαίνεται να υποχωρεί  στο 1,5%, ενώ  ο πληθωρισμός θα μπορούσε να φτάσει έως 5,0%, έναντι 2,4% στο βασικό σενάριο.

Για την χώρα μας, η διατήρηση του ρυθμού  ανάπτυξης αποτελεί μονόδρομο, και τον μόνο τρόπο να καλύψουμε το έλλειμα στο ΑΕΠ που δημιουργήθηκε από την κρίση.  Και σε αυτή την προσπάθεια, το ελληνικό τραπεζικό σύστημα, και ειδικά η Πειραιώς – η μεγαλύτερη εγχώρια τράπεζα με το μεγαλύτερο δίκτυο καταστημάτων, το μεγαλύτερο πελατολόγιο, τις υψηλότερες καταθέσεις και το μεγαλύτερο εγχώριο δανειακό χαρτοφυλάκιο – έχει να διαδραματίσει έναν πολύ σημαντικό ρόλο στη μελλοντική πορεία της χώρας.

Η προσδοκία μας είναι ότι, στο 2026, η τραπεζική χρηματοδότηση της οικονομίας θα διατηρήσει την θετική δυναμική, υποστηριζόμενη από την αναμενόμενη αύξηση της οικονομικής δραστηριότητας, και τη συνεχιζόμενη αξιοποίηση των ευρωπαϊκών χρηματοδοτικών πόρων.  Ειδικότερα, η αναμενόμενη άνοδος του ΑΕΠ το 2026 και η παραμονή των επιτοκίων σε χαμηλότερα επίπεδα, σε σχέση με τα προηγούμενα χρόνια, εκτιμάται ότι θα συνεχίσουν να ενισχύουν την ζήτηση για τραπεζική χρηματοδότηση από τις επιχειρήσεις.

Η δε χρηματοδότηση προς τα νοικοκυριά επίσης αναμένεται να αυξηθεί  με ήπιους ρυθμούς, με δεδομένη τη συνέχιση της εκταμίευσης πόρων από το πρόγραμμα “Σπίτι μου ΙΙ”, και την επάνοδο, μετά από πολλά χρόνια, των ιδιωτών στην αγορά στεγαστικών, και την αύξηση στην χρήση αυτής της μορφής χρηματοδότησης για την απόκτηση κατοικίας.

Κυρίες και κύριοι Μέτοχοι,

Το 2026, η Πειραιώς θα συνεχίσει να εξελίσσεται σε έναν οργανισμό, πιο ευέλικτο και πιο ώριμο τεχνολογικά, με τις ψηφιακές δυνατότητες και τη στρατηγική αξιοποίηση δεδομένων να ενσωματώνονται στον πυρήνα του λειτουργικού μας μοντέλου, βελτιώνοντας την ικανότητα μας να εξυπηρετήσουμε τους πελάτες  μας πιο αποτελεσματικά.

Οι σημαντικές επενδύσεις στην τεχνολογία, ύψους άνω των €135 εκατ. επί συνολικών κεφαλαιακών δαπανών κοντά στα €200 εκατ., αποδίδουν ήδη μετρήσιμα αποτελέσματα, ενισχύοντας την αποδοτικότητα, αναβαθμίζοντας την εμπειρία του πελάτη και βελτιώνοντας την ποιότητα των διοικητικών και επιχειρησιακών αποφάσεων.

Επίσης, με την απόκτηση της Εθνικής Ασφαλιστικής, η Πειραιώς ηγείται της διαμόρφωσης ενός νέου λειτουργικού μοντέλου με άξονες τη διαφοροποίηση των πηγών αποδοτικότητας και μιας ολιστικής εξυπηρέτησης όλων των χρηματοοικονομικών αναγκών των πελατών μας.

Στο επίκεντρο αυτού του μετασχηματισμού βρίσκονται οι άνθρωποί μας. Συνεχίζουμε να επενδύουμε συστηματικά στην ανάπτυξη δεξιοτήτων, την ενδυνάμωση της ηγεσίας και την καλλιέργεια μιας σύγχρονης εταιρικής κουλτούρας, δημιουργώντας ένα ανθρώπινο δυναμικό, έτοιμο να διαχειρισθεί τις προκλήσεις του μέλλοντος. Η ανανέωση του ανθρώπινου δυναμικού, η συνεχής αναβάθμιση δεξιοτήτων και τα υψηλά επίπεδα δέσμευσης των εργαζομένων αποτελούν βασικούς πυλώνες της ανταγωνιστικότητάς μας.

Για να ενισχύσουμε περαιτέρω τις ομάδες μας, εγκαινιάσαμε νέα προγράμματα ηγετικής καθοδήγησης και δημιουργήσαμε σύγχρονους, συνεργατικούς χώρους εργασίας, οι οποίοι ήδη λειτουργούν πιλοτικά σε δύο μεγάλα κέντρα, προάγοντας την καινοτομία, την ευελιξία και τη συλλογική δημιουργικότητα.

Αυτές οι στοχευμένες επενδύσεις στους ανθρώπους μας, θωρακίζουν τα θεμέλια της απόδοσης και διασφαλίζουν ότι η Πειραιώς παραμένει και θα παραμείνει ανθεκτική, ευέλικτη και προσανατολισμένη στο μέλλον.

Σε αναγνώριση της συμβολής του ανθρώπινου δυναμικού, το Διοικητικό Συμβούλιο, κατόπιν εισήγησης της Επιτροπής Αποδοχών, ενέκρινε ένα πρόγραμμα μεταβλητών αμοιβών μέσω διάθεσης δωρεάν μετοχών της Εταιρείας, σε στελέχη, με στόχο την περαιτέρω σύνδεση των αμοιβών των εργαζομένων με την μακροπρόθεσμη πορεία και κερδοφορία της Πειραιώς.  Η συμμετοχή στο εν λόγω πρόγραμμα προβλέπει την εκπλήρωση συγκεκριμένων προϋποθέσεων και ο μηχανισμός του είναι πλήρως εναρμονισμένος με το ισχύον νομικό και κανονιστικό πλαίσιο. Στο πλαίσιο αυτό, έρχεται ως θέμα προς ψήφιση από τους Μετόχους μας η έγκριση για τη διάθεση δωρεάν μετοχών της Εταιρείας σε στελέχη.

Η εισαγωγή μεταβλητών αμοιβών έχει ιδιαίτερη σημασία για την Πειραιώς – μετά από πολλά χρόνια επίβλεψης και απουσίας κερδοφορίας – γιατί μας δίνει νέα εργαλεία για να ευθυγραμμίσουμε τα συμφέροντα των στελεχών, με αυτά των μετόχων.  Θέλω να σας διαβεβαιώσω, ότι στην διαμόρφωση των παραπάνω θέσεων, λαμβάνουμε – και θα λάβουμε - υπόψιν μας το περιεχόμενο των συνομιλιών με τους μετόχους μας αλλά και σημαντικούς άλλους παράγοντες του οικοσυστήματος, με στόχο τη συνεχή βελτίωση των πρακτικών μας και με απόλυτη διαφάνεια.

Όμως ο ρόλος της Πειραιώς δεν περιορίζεται στη χρηματοδότηση της οικονομίας, στην ικανοποίηση των αναγκών, και στην εξυπηρέτηση των πελατών μας. Είμαστε μέρος της κοινωνίας στην οποία επιχειρούμε, και φιλοδοξούμε να είμαστε κάτι παραπάνω. Στρατηγικός στόχος  μας είναι να συνδράμουμε ενεργά στη δημιουργία μιας βιώσιμης κοινωνίας, επιστρέφοντας ένα μέρος της αξίας που δημιουργούμε, στην κοινωνία. Και αυτό καθοδηγεί, και θα καθοδηγεί, όλες μας τις δραστηριότητες σε αυτό τον τομέα.  Προς αυτόν το σκοπό, περίπου €70 εκατ. τα τελευταία δύο χρόνια έχουν κατευθυνθεί στην κοινωνική μας ατζέντα ως υποστήριξη σε κοινότητες, και για την αποκατάσταση φυσικών καταστροφών.

Επιτρέψτε μου επίσης, να αναφερθώ επιγραμματικά στα προγράμματα εταιρικής κοινωνικής ευθύνης, με ναυαρχίδα το πρόγραμμα EQUALL, σκοπός του οποίου είναι η ανάπτυξη δράσεων για τη δημιουργία ίσων ευκαιριών για όλους, για μια κοινωνία χωρίς διακρίσεις, απαλλαγμένη από στερεότυπα, και από κάθε μορφής βία απέναντι στις ευάλωτες κοινωνικές ομάδες, όπως οι γυναίκες και τα παιδιά.  Και σε αυτό το πλαίσιο,  πρόσφατα το Διοικητικό Συμβούλιο με απόφασή του, ενέκρινε πρόγραμμα δωρεάς συνολικού ύψους 6 εκατομμυρίων ευρώ, το οποίο θα διατεθεί σε επιμέρους δωρεές για δράσεις κοινωνικής υπευθυνότητας στο δημόσιο τομέα υγείας.

Κυρίες και Κύριοι Μέτοχοι,

Συνοψίζοντας, θα ήθελα να τονίσω, ότι ο βασικός μας στόχος παραμένει σταθερός, και είναι η δημιουργία αξίας για τους μετόχους μας, τους πελάτες μας και την ελληνική οικονομία. Εστιάζουμε στη συνεισφορά μας στην ευημερία της χώρας και της κοινωνίας, προωθώντας τη βιώσιμη ανάπτυξη προς όφελος όλων, με σεβασμό στο περιβάλλον, ενισχύοντας παράλληλα τις ίσες ευκαιρίες για όλους.

Το Διοικητικό Συμβούλιο της Πειραιώς εργάζεται συστηματικά για την καθιέρωση ενός κατάλληλου πλαισίου εταιρικής διακυβέρνησης, και τη διασφάλιση αποτελεσματικών συστημάτων εσωτερικών ελέγχων.  Ενός πλαισίου που υποστηρίζει την υλοποίηση των στρατηγικών στόχων της εταιρείας με συνέπεια και ορθό σχεδιασμό, εντός ενός δυναμικού και απαιτητικού επιχειρηματικού περιβάλλοντος.

Με αυτό τον τρόπο ανταποκρινόμαστε και θα συνεχίσουμε να ανταποκρινόμαστε στις προσδοκίες των μετόχων μας, που στάθηκαν στο πλευρό μας καθ’ όλη τη διάρκεια  της σημαντικής πορείας του μετασχηματισμού μας.

Δίνω τώρα τον λόγο στον Διευθύνοντα Σύμβουλο Χρήστο Μεγάλου που θα σας παρουσιάσει αναλυτικότερα τα επιχειρησιακά επιτεύγματα της περσινής χρήσης, τις πρόσφατες εξελίξεις και τις προοπτικές της Τράπεζας.

Σας ευχαριστώ πολύ.

Στο CEO Panel, όπου συμμετείχε μαζί με την Alexandra MacMahon, CEO της ING Bank UK, με θέμα «Παγκόσμιες vs περιφερειακές τράπεζες – Εξακολουθεί η κλίμακα να καθορίζει την επιτυχία;», αναδείχθηκε ότι η παραδοσιακή διάκριση ανάμεσα σε διεθνείς και περιφερειακούς τραπεζικούς ομίλους έχει πλέον ατονήσει. Όπως υπογράμμισε ο κ. Μεγάλου, οι πραγματικοί κερδισμένοι θα είναι όσοι καταφέρουν να συνδυάσουν την ισχύ και το εύρος που προσφέρεi το μέγεθος μαζί με την ιδιότητα της ευελιξίας και τη βαθιά γνώση της τοπικής αγοράς, που διαθέτουν οι περιφερειακοί οργανισμοί.

Η εξαγορά της Εθνικής Ασφαλιστικής

«Οι μεγάλοι όμιλοι έχουν πόρους, αλλά όχι πάντα τα τοπικά δίκτυα· γι’ αυτό η συνεργασία είναι απαραίτητη. Οι τράπεζες μεσαίου μεγέθους βρίσκονται στο ιδανικό σημείο ισορροπίας, καθώς μπορούν να καινοτομούν, ενώ παραμένουν ευέλικτες και άμεσες» ανέφερε ο κ. Μεγάλου .

Αναφερόμενος στη συμφωνία με την Εθνική Ασφαλιστική, είπε ότι πρόκειται για μια σπάνια ευκαιρία απόκτησης της κορυφαίας ασφαλιστικής εταιρείας στην ελληνική αγορά. «Η εξαγορά εδραιώνει την ηγετική θέση μας και θέτει τις βάσεις για μια ουσιαστική μεταμόρφωση του χρηματοοικονομικού τοπίου στην Ελλάδα», δήλωσε.

Η ΕΧΑΕ στο Euronext

Σε ότι αφορά το Euronext το χαρακτήρισε χαρακτηριστικό παράδειγμα επιτυχούς συνδυασμού μεγέθους και ευελιξίας. «Η ένταξη του ATHEX στο πανευρωπαϊκό δίκτυο της Euronext ενισχύει το αποτύπωμα του ομίλου, δείχνοντας πώς τα περιφερειακά πλεονεκτήματα μεγιστοποιούνται όταν συνδέονται με ισχυρότερες πλατφόρμες», ανέφερε. Πρόσθεσε ότι η συμφωνία αποτελεί ισχυρή ψήφο εμπιστοσύνης στις προοπτικές της ελληνικής οικονομίας, λειτουργώντας ως υπόδειγμα για το πώς θεσμοί μεσαίου μεγέθους μπορούν να αξιοποιούν διεθνείς πόρους διατηρώντας παράλληλα την τοπική τους εξειδίκευση.

Το Financial Times Global Banking Summit αποτελεί ένα από τα σημαντικότερα διεθνή συνέδρια του χρηματοπιστωτικού κλάδου. Διοργανώνεται κάθε χρόνο στο Λονδίνο και συγκεντρώνει κορυφαία στελέχη τραπεζών, ρυθμιστικών αρχών, επενδυτικών οργανισμών και οικονομικούς αναλυτές από ολόκληρο τον κόσμο. Έχει καθιερωθεί ως σημείο αναφοράς για τη διεθνή τραπεζική κοινότητα, προσφέροντας έναν χώρο όπου συζητούνται κρίσιμες προκλήσεις, αναδεικνύονται νέες τάσεις και διαμορφώνονται στρατηγικές που επηρεάζουν την παγκόσμια οικονομία.

Πρόκειται για το πρώτο σύγχρονο εργαστήριο Bloomberg σε ελληνικό Δημόσιο Πανεπιστήμιο με 12 τερματικά και διαδραστικούς πίνακες τελευταίας τεχνολογίας, το οποίο συνδυάζει την πρωτοποριακή υπολογιστική ισχύ με πρόσβαση σε πληθώρα δεδομένων και αναλυτικά στοιχεία του Bloomberg. Το εργαστήριο υποστηρίζει τις ακαδημαϊκές και ερευνητικές δραστηριότητες του Τμήματος Οργάνωσης και Διοίκησης στο Πανεπιστήμιο Πειραιώς, συμπεριλαμβανομένων και του Μεταπτυχιακού Προγράμματος Σπουδών “MBA in Sustainability powered by Piraeus”.

Κατά την τελετή εγκαινίων της ειδικά αναδιαμορφωμένης αίθουσας του προτύπου εργαστηρίου Bloomberg (Bloomberg for Education), ο Διευθύνων Σύμβουλος της Πειραιώς Χρήστος Μεγάλου δήλωσε: «Το Bloomberg Lab powered by Piraeus αποτελεί ένα ακόμη βήμα στη γόνιμη συνεργασία της Τράπεζας Πειραιώς με το Πανεπιστήμιο Πειραιώς. Μέσα από αυτή την πρωτοβουλία, ενισχύουμε τη σύνδεση της εκπαίδευσης με την πράξη και της τεχνολογίας με τον άνθρωπο. Δημιουργούμε έναν σύγχρονο χώρο όπου η γνώση συναντά την καινοτομία και η νέα γενιά αποκτά τα εφόδια για να εξελιχθεί και να συμβάλει ενεργά στην πρόοδο της οικονομίας και της κοινωνίας. Στην Πειραιώς πιστεύουμε ότι η ανάπτυξη έχει πραγματικό νόημα όταν στηρίζεται στη συνεργασία, στις αξίες και στις ίσες ευκαιρίες για όλους».

Ο Πρύτανης του Πανεπιστημίου Πειραιώς Καθηγητής Μιχαήλ Σφακιανάκης δήλωσε: «H δημιουργία του Bloomberg Lab αποτελούσε προσωπικό όραμα ετών» και τόνισε τη σημασία της συνεργασίας πανεπιστημίου και επιχειρηματικού κόσμου, χαρακτηρίζοντας το Bloomberg Lab ως «ζωντανό κόμβο γνώσης» που συνδυάζει τεχνολογία, έρευνα και εκπαίδευση. Εξέφρασε, παράλληλα, τις θερμές ευχαριστίες του προς τον Διευθύνοντα Σύμβουλο της Τράπεζας Πειραιώς αλλά και την Τράπεζα Πειραιώς για τη σημαντική συμβολή στην υλοποίηση του έργου, υπογραμμίζοντας ότι «μέσα από αυτή τη συνεργασία, το Πανεπιστήμιο Πειραιώς αποκτά ένα σύγχρονο εργαλείο εκπαίδευσης που ενώνει την ακαδημαϊκή γνώση με την πράξη και ενισχύει την αποστολή μας να διαμορφώνουμε στελέχη έτοιμα να ανταποκριθούν στις προκλήσεις της διεθνούς οικονομίας. Η νέα υποδομή αποτελεί στρατηγική επένδυση στη γνώση, τη διεθνοποίηση και την προετοιμασία των φοιτητών μας για την παγκόσμια αγορά».

Ο Πρόεδρος του Τμήματος Οργάνωσης Διοίκησης Επιχειρήσεων, Καθηγητής κ. Δημήτρης Γεωργακέλλος, δήλωσε: «Είμαι ιδιαίτερα χαρούμενος και εξαιρετικά υπερήφανος που το Πανεπιστήμιο Πειραιώς, μέσω του Τμήματος Οργάνωσης και Διοίκησης Επιχειρήσεων και του Προγράμματος Μεταπτυχιακών Σπουδών MBA in Sustainability powered by Piraeus, είναι το πρώτο Ελληνικό Πανεπιστήμιο που διαθέτει Bloomberg Lab. Αναμφίβολα, η δημιουργία του αποτελεί ένα ακόμη ουσιαστικό βήμα προς την κατεύθυνση της σύγχρονης, βιωματικής εκπαίδευσης. Με τη νέα αυτή υποδομή, οι φοιτητές μας έχουν τη δυνατότητα να έρθουν σε άμεση επαφή με τα δεδομένα και τα εργαλεία που χρησιμοποιεί η διεθνής αγορά, ενισχύοντας τις δεξιότητές τους και καλλιεργώντας μια κουλτούρα ανάλυσης, καινοτομίας και υπευθυνότητας. Ευχαριστούμε θερμά τον Όμιλο Πειραιώς για τη στρατηγική συνεργασία και τη στήριξή της στο κοινό μας όραμα για ένα πανεπιστήμιο ανοιχτό στη γνώση, τη βιώσιμη ανάπτυξη και την κοινωνία».

Η στρατηγική συνεργασία της Πειραιώς με το Πανεπιστήμιο Πειραιώς εντάσσεται στο πρόγραμμα Εταιρικής Κοινωνικής Υπευθυνότητας της Πειραιώς, «EQUALL - Για μια Κοινωνία Ισότιμων Ανθρώπων» και συγκεκριμένα στον πυλώνα δράσεων για τη Νέα Γενιά, για τη δημιουργία ίσων ευκαιριών εκπαίδευσης και ανάπτυξης.

To “MBA in Sustainability powered by Piraeus”, που δημιουργήθηκε τον Οκτώβριο 2024 από τη συνεργασία της Πειραιώς με το Πανεπιστήμιο Πειραιώς, είναι το πρώτο ΜΒΑ πρόγραμμα στην Ελλάδα που συνδυάζει την επιστημονική γνώση στη διοίκηση επιχειρήσεων με την εξειδίκευση στη βιώσιμη ανάπτυξη. Προσφέρεται χωρίς δίδακτρα ή τέλη φοίτησης σε αριστούχους αποφοίτους των Ελληνικών Πανεπιστημίων.

«Αυτή η αναγνώριση ως πρώτη στη συνολική απόδοση από The Banker είναι μια ισχυρή επικύρωση της πειθαρχημένης και συνεπούς εργασίας που διεξάγεται σε κάθε επίπεδο του οργανισμού μας, από τη βελτίωση της αποτελεσματικότητας και τη διαχείριση του κινδύνου, έως την επίτευξη απτών αποτελεσμάτων για τους πελάτες και τα ενδιαφερόμενα μέρη μας», αναφέρει ο Χρήστος Μεγάλου. Και προσθέτει: «Αποδεικνύει ότι η στρατηγική μας λειτουργεί. Επιβεβαιώνει ότι η δύναμη και η ηγετική θέση του Πειραιά στην πρωτογενή αγορά μας είναι πραγματική και διαρκής. Το πιο σημαντικό, αποδεικνύει ότι η μακροπρόθεσμη δημιουργία αξίας δεν είναι απλώς μια φιλοδοξία, γίνεται μια πραγματικότητα που έχει απήχηση σε εγχώριο και διεθνές επίπεδο. Θέλω να ευχαριστήσω την εξαιρετική ομάδα μας για την αδιάκοπη αφοσίωσή τους και τους πελάτες μας για τη συνεχή εμπιστοσύνη τους. Μαζί, χτίζουμε το μέλλον της τραπεζικής, της ψηφιακής προτεραιότητας, της βιωσιμότητας και της ανθεκτικότητας. Το ταξίδι συνεχίζεται».

Όπως ανακοίνωσε η Τράπεζα, η παρουσία της Πειραιώς στις κορυφαίες θέσεις του περιοδικού The Banker έρχεται ως επιστέγασμα μιας περιόδου στοχευμένης υλοποίησης στρατηγικών στόχων, από την ενίσχυση της λειτουργικής αποτελεσματικότητας μέχρι τη βελτίωση της απόδοσης προσαρμοσμένης στον κίνδυνο. Το 2024 η Πειραιώς πέτυχε υψηλή κερδοφορία, με καθαρά κέρδη ύψους 1,1 δισ. ευρώ και απόδοση κεφαλαίων 15%. Παράλληλα, συνέχισε να ενδυναμώνει τον ισολογισμό της, αυξάνοντας το χαρτοφυλάκιο εξυπηρετούμενων δανείων με τον ταχύτερο ρυθμό της αγοράς, κατά 12%, προσεγγίζοντας τα 35 δισ. ευρώ. Τα υπό διαχείριση κεφάλαια αυξήθηκαν επίσης με ρυθμό άνω του 20% ετησίως, ξεπερνώντας πλέον τα 12 δισ. ευρώ. Τα αποτελέσματα αυτά υπογραμμίζουν τη σημαντική πρόοδο που έχει επιτευχθεί στην ενίσχυση των θεμελιωδών μεγεθών της Πειραιώς και τον καθοριστικό της ρόλο στη στήριξη της ελληνικής οικονομίας με υπεύθυνη, σταθερή και προσανατολισμένη στο μέλλον τραπεζική δραστηριότητα

Εκτίμησε ότι τα έσοδα από τόκους θα μειωθούν λόγω της μείωσης των επιτοκίων και ότι εν τέλει θα διαμορφωθούν εντός της πρόβλεψης για το 2025 ύψους 1,9 δισ. ευρώ.

Η πιστωτική επέκταση όμως θα διαμορφωθεί στα 2,6 δισ. ευρώ για το 2025 και θα υποστηρίξει τα κέρδη της τράπεζας μαζί με το μικρότερο κόστος για καταθέσεις.

Για κάθε δύο μονάδες χαμηλότερα έσοδα από τόκους, αυτά θα αναπληρώνονται από μία μονάδα ανάπτυξης των εργασιών σημείωσε ο κ. Μεγάλου .

Η πρόβλεψη για το μέρισμα του 2025 με βάση τα στοιχεία του α’ τριμήνου είναι 0,44 ευρώ ανά μετοχή ενώ το μέρισμα για τα αποτελέσματα του 2024 θα πληρωθεί στις 10 Ιουνίου και διαμορφώνεται στα 0,298 ευρώ ανά μετοχή.

Στα επιχειρηματικά δάνεια έμφαση δίνεται στον κλάδο της φιλοξενίας στις κατασκευές και την ενέργεια.

Σε ότι αφορά τα δάνεια ιδιωτών αναμένεται περιορισμένη άνοδος.

Η Πειραιώς κατά το πρώτο τρίμηνο του 2025 προχώρησε σε εκταμιεύσεις δανείων ύψους 3,2 δισ. ευρώ, εκ των οποίων τα 1,9 δισ. ευρώ αφορούσαν εταιρικές χορηγήσεις και δομημένα προϊόντα χρηματοδότησης, 1,1 δισ. ευρώ στράφηκαν προς τη μικρομεσαία επιχειρηματικότητα και μόλις 200 εκατ. ευρώ αφορούσαν ιδιώτες πελάτες.

Ωστόσο, λόγω πρόωρης αποπληρωμής δανείων ύψους 2 δισ. ευρώ, η καθαρή πιστωτική επέκταση διαμορφώθηκε στα 1,2 δισ. ευρώ στο πρώτο τρίμηνο, έναντι 1,7 δισ. στο δυνατό, τέταρτο τρίμηνο του 2024. Όπως τόνισε ο Χ. Μεγάλου, το πρώτο τρίμηνο θέτει τον τόνο για φέτος, ανοίγοντας το δρόμο για καθαρή πιστωτική επέκταση τουλάχιστον 2,6 δισ. στο σύνολο του έτους. Σύμφωνα με τον ίδιο υπήρξαν κάποιος μεγάλες συναλλαγές στις χρηματοδοτήσεις μεγάλων επιχειρήσεων, με αιχμή τους κλάδους της μεταποίησης, της ενέργειας, των κατασκευών και του real estate, τάση που αναμένεται να συνεχιστεί.

Από την άλλη, τα δάνεια προς τα νοικοκυριά έχουν περάσει σε breakeven από το 2024, ωστόσο στο εποχικά αδύναμο πρώτο τρίμηνο υπήρξε αρνητική καθαρή κίνηση ύψους 45 εκατ. ευρώ. Σύμφωνα με τον CEO της Περαιώς, στα στεγαστικά αναμένεται μέτρια ανάπτυξη μέχρι τα τέλη του τρέχοντος έτους, με την πρόοδο στο πρόγραμμα το «Σπίτι μου II» να είναι πιο αργή από το αναμενόμενο. Συνολικά, η διοίκηση της Πειραιώς αναμένει μια ελαφρώς θετική χρονιά στο σέλος των στεγαστικών δανείων, αξιολογώντας ευρύτερα τις τάσεις, χωρίς να αναβαθμίζει ακόμη τις προβλέψεις της για το σύνολο του έτους.

Τα βλέμματα στράφηκαν στα καθαρά έσοδα από τόκους, καθώς η ευαισθησία των καθαρών εσόδων από τόκους της τράπεζας αυξήθηκε στα 30 από 25 εκατ. ευρώ προηγουμένως. Σύμφωνα με την διοίκηση της τράπεζας, η αύξηση της ευαισθησίας προέρχεται από τα στεγαστικά δάνεια, καθώς τα περισσότερα εξ αυτών είναι ευαίσθητα στις μεταβολές των επιτοκίων. Οι μεταβολές στην ευαισθησία συνδέονται και με το pass - through στο κόστος καταθέσεων. Το pass through διαμορφώθηκε στο 52% στα τέλη του πρώτου τριμήνου, έναντι 60% που είχε τεθεί στο business plan. Η διοίκηση ανέφερε επίσης πως δεν αναμένονται αλλαγές στο πλαίσιο ευαισθησίας (ήτοι στα 30 εκατ. ευρώ). Να σημειωθεί πως το Euribor τριμήνου υποχώρησε στο 2,56%, με την Πειραιώς να τρέχει με καθαρό επιτοκιακό περιθώριο στο 2,44% στο πρώτο τρίμηνο, έναντι 2,6% στο τέταρτο τρίμηνο.

Η διοίκηση της Πειραιώς αναπροσαρμόζει την εκτίμησή της για το μέσο Euribor τριμήνου για φέτος, στο 2,15% έναντι 2,3% προηγουμένως, χωρίς να φτάσουν τα επιτόκια (DFR - επιτόκιο διευκόλυνσης αποδοχής καταθέσεων) χαμηλότερα του 2% (βάση του business plan), ενώ διατηρεί σταθερή την εκτίμησή της για καθαρά έσοδα από τόκους στα 1,9 δισ. ευρώ φέτος.

Παράλληλα, ως προς το ζήτημα της απόκτησης της Εθνικής Ασφαλιστικής έναντι 600 εκατ. ευρώ (τα 540,06 εκατ. ευρώ σε CVC για το 90,01% και τα υπόλοιπα σε Εθνική) η Πειραιώς επανέλαβε πως θα «κάψει» κεφάλαια, με επίπτωση 150 - 160 μονάδων βάσης εάν και εφόσον δεν υπάρξει εξαίρεση μέσω Danish Compromise που θα οδηγήσει σε 100 μονάδες βάσης.

Από τα 167 στα 160 εκατ. ευρώ υποχώρησαν τα έσοδα από προμήθειες της Πειραιώς μεταξύ τέταρτου τριμήνου 2024 και πρώτου τριμήνου 2025. Η υποχώρηση σε τριμηνιαία βάση οφείλεται σε μεγάλο βαθμό στα κυβερνητικά μέτρα που έλαβαν χώρα στο σκέλος των «λαϊκών» προμηθειών. Συγκεκριμένα, τα έσοδα από προμήθειες που αφορούν μεταφορές κεφαλαίων και πληρωμές υποχώρησαν σωρευτικά στα 23 εκατ. ευρώ, έναντι 32 εκατ. ευρώ στο τέταρτο τρίμηνο. Μέρος των ευρύτερων απωλειών αντισταθμίστηκε από wealth - asset management και κάρτες. Τα καθαρά έσοδα προμηθειών ως ποσοστό του ενεργητικού ανήλθαν σε 0,8% στο τρίμηνο. Η διοίκηση της τράπεζας προχώρησε ήδη από το πρώτο τρίμηνο σε αναβάθμιση του στόχου για τα καθαρά έσοδα από προμήθειες στα 650 από 600 εκατ. ευρώ για φέτος.

Όπως είπε τα υπό διαχείριση κεφάλαια πελατών αυξήθηκαν κατά 25% σε ετήσια βάση, στα 12,5 δισ. ευρώ, ξεπερνώντας ήδη τον ετήσιο στόχο των 12 δισ., με ώθηση από τα αμοιβαία κεφάλαια (+39% ετησίως), καθώς και τη διαχείριση κεφαλαίων θεσμικών επενδυτών και το private banking.

Σύμφωνα με όσα ανέφερε ο κ. Μεγάλου στο περιθώριο εκδήλωσης με αφορμή χοηγία του Ομίλου στο υπουργείο Πολιτισμού, η εξαγορά βοηθάει τον στόχο της Τράπεζας Πειραιώς να ενισχύσει τις προμήθειες κατά 30% φθάνοντας στα υψηλά επίπεδα προμηθειών των ιταλικών κυρίως τραπεζών, Intesa και Sao Paolo. Προς την ίδια κατεύθυνση λειτουργεί και η εξαγορά της Iolcus Investments που πραγματοποιήθηκε προ τριετίας.

Στο πλαίσιο αυτό, για το κατά πόσον θα εξαγοράσει το πλήρες ποσοστό της εταιρίας δηλαδή και το ποσοστό της Εθνικής Τράπεζας σε αυτήν, τα πάντα φαίνεται να αποτελούν κομμάτι των διαπραγματεύσεων οι οποίες θα επηρεάσουν και το τίμημα και δεν είναι εκ των προτέρων γνωστά.

Άλλωστε η συμφωνία είναι σε εξέλιξη και δεν έχει κλείσει.

Ο Xρήστος Μεγάλου θα μεταβεί στο Λονδίνο όπου αρχικά επιμήθηκε πως θα έχει συνάντηση με το CVC, ωστόσο νεότερες πληροφορίες αναφέρουν πως ο λόγος της επίσκεψής του είναι διαφορετικός.

Απατώντας σε σχετικές ερωτήσεις ανέφερε:

Ο ανταγωνισμός στον τραπεζικό τομέα διεθνώς αυξάνεται και αυτό είναι καλό γιατί αναδιαμορφώνεται το χρηματοπιστωτικό τοπίο, χωρίς όμως μεγάλη επίπτωση στο οικονομικό αποτέλεσμα. Οι εταιρείες FinTech επεκτείνουν την παρουσία τους και προσφέρουν, συχνά με χαμηλότερο κόστος και με μεγαλύτερη ευκολία, ελκυστικές υπηρεσίες ιδιαίτερα για νεότερους καταναλωτές με γνώσεις τεχνολογίας. Ο ανταγωνισμός αυτός ωθεί τις τράπεζες να καινοτομήσουν, να βελτιώσουν την εμπειρία των πελατών και να επενδύσουν στον ψηφιακό μετασχηματισμό. Ανάφερε δε, ως παράδειγμα τη δημιουργία της πρώτης ελληνικής neobank με πλήρη ευρωπαϊκή τραπεζική άδεια λειτουργίας, της Snappi, από την Πειραιώς σε συνεργασία με την εταιρεία τεχνολογίας Natech.

Σχετικά με το παγκόσμιο τραπεζικό σύστημα επισήμανε ότι τα τελευταία 2 χρόνια ήταν τα καλύτερα για τον κλάδο από την οικονομική κρίση του 2008. Το 2023, τα καθαρά έσοδα του παγκόσμιου τραπεζικού τομέα ήταν ύψους 1,15 τρισ. δολάρια και ήταν περίπου όσα μαζί αυτά των κλάδων της ενέργειας και της βιομηχανίας, που ακολουθούν σε έσοδα.

Ερωτώμενος για την προοπτική διασυνοριακών συγχωνεύσεων στην Ευρωπαϊκή Ένωση, τόνισε ότι αντιμετωπίζουν προκλήσεις κυρίως λόγω του κατακερματισμού και τις διαφοροποιήσεις που υπάρχουν στο ρυθμιστικό περιβάλλον από χώρα σε χώρα, με αποτέλεσμα οι τράπεζες να επικεντρώνονται κυρίως σε εγχώριες συγχωνεύσεις και οργανισμοί όπως η Banco Santander και η CaixaBank να επεκτείνονται μέσω εθνικών εξαγορών. Ακόμη και η πρόταση της UniCredit για την Commerzbank είναι περισσότερο μια εγχώρια και όχι μια διασυνοριακή συμφωνία, είπε.

Η πολυπλοκότητα και οι κεφαλαιακές απαιτήσεις στα διαφορετικά εθνικά κανονιστικά πλαίσια στην Ευρώπη αποτελούν εμπόδιο σε κινήσεις εξαγορών και συγχωνεύσεων, ενώ στον αντίποδα, οι αμερικανικές τράπεζες προχωρούν σε συνενώσεις αφού γενικότερα υπόκεινται σε λιγότερους κανονιστικούς περιορισμούς από τις ευρωπαϊκές τράπεζες, γεγονός που τους επιτρέπει να διατηρούν υψηλότερους δείκτες τιμής προς λογιστική αξία (P/B) και ως αποτέλεσμα καλύτερη λειτουργική αποτελεσματικότητα.

Η απόκλιση στο ρυθμιστικό περιβάλλον των ευρωπαϊκών χωρών επηρεάζει επίσης τις αποτιμήσεις της αγοράς: οι ευρωπαϊκές τράπεζες συχνά διαπραγματεύονται με δείκτες P/B κάτω του 1, κάτι που αντανακλά τόσο τον σκεπτικισμό της αγοράς σχετικά με την ικανότητά τους να παράγουν αποδόσεις όσο και τους αυστηρούς κανόνες που αντιμετωπίζουν. Αντιθέτως, οι τράπεζες των ΗΠΑ συχνά διαπραγματεύονται με δείκτες P/B πάνω από 1, με ορισμένα μεγάλα ιδρύματα όπως η JP Morgan Chase και η Goldman Sachs να κυμαίνονται μεταξύ 1,2 και 2.

Σε αντίθεση με τα προσκόμματα σε εξαγορές και συγχωνεύσεις στον ευρωπαϊκό χώρο, ο κ. Μεγάλου εκτίμησε ότι θα υπάρξει πρόοδος στην ευρωπαϊκή ενοποίηση των κεφαλαιαγορών. Γενικότερα, η ενοποίηση στον ευρωπαϊκό τραπεζικό τομέα είναι μια εξέλιξη που συναρτάται από την εξισορρόπηση των στρατηγικών «φιλοδοξιών» που έχουν οι ίδιες οι τράπεζες με μια σειρά παράγοντες πολιτικούς, κανονιστικούς αλλά και σχετικούς με την αγορά.

Όσο αφορά την Πειραιώς, η προτεραιότητα δίνεται στην πιστωτική επέκταση στην Ελλάδα, για την αξιοποίηση της ρευστότητας και των κεφαλαίων της, έχοντας επιτύχει αύξηση κατά 10% το 2024 και στοχεύοντας σε μονοψήφια υψηλή αύξηση των δανείων τα επόμενα χρόνια. «Σύμφωνα με τη στρατηγική μας, αξιολογούμε τις στρατηγικές ευκαιρίες που παρουσιάζονται με στόχο την προώθηση της βιώσιμης ανάπτυξης και την εκτέλεση του επιχειρηματικού μας σχεδίου, διαφοροποιώντας τις πηγές εσόδων», τόνισε ο κ. Μεγάλου.

Απαντώντας σε σχετική ερώτηση, εξέφρασε την άποψη ότι «η Ελλάδα χρειάζεται ισχυρότερες, μεγαλύτερες τράπεζες, καθώς βλέπουμε τι συμβαίνει στην Ευρώπη», είπε και πρόσθεσε ότι «όλοι μας εξετάζουμε το ενδεχόμενο να επενδύσουμε εκτός Ελλάδας. Στην Πειραιώς εξετάζουμε κυρίως τον τομέα του asset management και φυσικά, έχουμε μια ψηφιακή τράπεζα, τη Snappi, για την οποία έχουμε υψηλές προσδοκίες, ακόμα και σε ευρωπαϊκό επίπεδο. Έχουμε ήδη λάβει πλήρη ευρωπαϊκή τραπεζική άδεια. Δεν θα έχει υποκαταστήματα. Θα είναι αμιγώς ψηφιακή και θα απευθύνεται στις ανάγκες της νεότερης γενιάς και όλων όσοι είναι κατά κάποιο τρόπο εξοικειωμένοι με την ψηφιακή τεχνολογία, στους οποίους συμπεριλαμβάνονται αρκετοί μεγαλύτεροι άντρες και γυναίκες. Αλλά το πιο σημαντικό είναι ότι εξετάζουμε το ενδεχόμενο, μόλις αυξηθεί η κρίσιμη μάζα, να βγούμε εκτός Ελλάδας και να επεκταθούμε στην Ευρωζώνη».

Για την τραπεζική ένωση ανέφερε ότι «είναι πολύ σαφές, τόσο από την έκθεση Λέτα όσο και από την έκθεση Ντράγκι, ότι η Ευρώπη χρειάζεται μια τραπεζική ένωση και μια ένωση κεφαλαιαγορών και ότι η Ευρώπη πρέπει να γίνει πιο ανταγωνιστική. Υπήρξαν τέτοιες περιπτώσεις αυτές τις μέρες με αυτή της Unicredit να είναι μία τέτοια και της BBVA μία δεύτερη. Από ότι φαίνεται, γίνεται συζήτηση σχετικά με την ευρωπαϊκή διασυνοριακή ενοποίηση. Πιστεύω ότι αυτό είναι καλό, τελικά, εάν πραγματοποιηθούν τα deals και, φυσικά, εάν καταφέρουμε να σημειώσουμε πρόοδο στην τραπεζική ένωση και στην ένωση κεφαλαιαγορών, θα έχουμε επιτύχει μεγαλύτερη αποτελεσματικότητα. Αυτό θα είναι αξιοσημείωτο για την Ευρώπη και για τις ευρωπαϊκές τράπεζες, ακόμη και για τα εκτός Ελλάδος σχέδια που εξετάζουν οι ελληνικές τράπεζες».

Σχετικά με τις επενδύσεις και την πιστωτική επέκταση σημείωσε ότι «στην Ελλάδα καλούμαστε να αντιμετωπίσουμε το επενδυτικό κενό. Αυτή τη στιγμή οι επενδύσεις κυμαίνονται στο 15% του ΑΕΠ, και πρέπει να αυξηθούν στο 22% για να φτάσουμε τον ευρωπαϊκό μέσο όρο. Συνεπώς, οτιδήποτε μπορούμε να κάνουμε, οποιοδήποτε πρόγραμμα μπορούμε να εφαρμόσουμε που θα διευκολύνει τις επενδύσεις είναι ευπρόσδεκτο. Και πιστεύω επίσης ότι θα πρέπει να επινοήσουμε μέσα για να δοθεί συνέχεια στο πολύ επιτυχημένο παράδειγμα του RRF, το οποίο όπως όλοι θυμόμαστε ξεκίνησε από το COVID, αλλά εξακολουθεί να βοηθάει την ευρωπαϊκή οικονομία να αναπτύσσεται, καθώς και την ελληνική».

Σημείωσε ότι οι ελληνικές τράπεζες είναι σε θέση να χρηματοδοτήσουν την ανάγκη για επενδύσεις και ειδικότερα για την Πειραιώς, είπε ότι «έχει ιδιαίτερη σημασία η πιστωτική επέκταση, δεδομένου ότι αφενός το μεγαλύτερο μέρος της ανάπτυξής μας σημειώνεται στην ελληνική αγορά και αυτό συνδέεται φυσικά με την σημαντική αύξηση του ΑΕΠ στην Ελλάδα, και αφετέρου συμβάλλει στη σημαντική αύξηση στα κέρδη ανά μετοχή, το οποίο είναι εξίσου σημαντικό. Για παράδειγμα», πρόσθεσε, «στην Πειραιώς φέτος έχουμε αυξήσει τα εξυπηρετούμενα δάνειά μας κατά 10%, στην πράξη κατά 3 δισεκατομμύρια ευρώ το 2024, και αναμένουμε να συνεχίσουν να αναπτύσσονται τα επόμενα χρόνια».

Ειδικότερα για τα στεγαστικά δάνεια είπε ότι «η Πειραιώς εξετάζει αρκετές ενδιαφέρουσες, ακόμα και καινοτόμες, ιδέες που θα παρουσιάσει στην αγορά τους προσεχείς μήνες, προκειμένου να δώσει ώθηση στην ζήτηση για στεγαστικά δάνεια. Πιστεύω ότι καθώς μειώνονται τα επιτόκια, θα αυξάνεται η ζήτηση για στεγαστικά δάνεια, πράγμα που έλειπε από την εξίσωση της πιστωτικής επέκτασης των ελληνικών τραπεζών».

Για τους τομείς ανάπτυξης των ελληνικών τραπεζών ανέφερε ότι «ένας αξιοσημείωτος τομέας ανάπτυξης, είναι η τραπεζοασφάλιση και η διαχείριση περιουσιακών στοιχείων. Στην Ελλάδα η διείσδυση τόσο του τραπεζοασφαλιστικού προϊόντος όσο και της διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων είναι από τις χαμηλότερες στην Ευρώπη, πολύ χαμηλότερη από την Πορτογαλία και την Ισπανία και πολύ, πολύ χαμηλότερη από την Ιταλία. Και φυσικά, το Ηνωμένο Βασίλειο ή τη Γαλλία ή τη Γερμανία. Έτσι, κάνουμε πολλά σε αυτόν τον συγκεκριμένο τομέα. Πιστεύουμε ότι υπάρχουν πολύ περισσότερες ευκαιρίες για ανάπτυξη, και αυτό είναι υγιής ανάπτυξη, γιατί αυτά τα κεφάλαια θα κατευθυνθούν, τουλάχιστον από την πλευρά της διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων, κυρίως πίσω στην ελληνική οικονομία. Ένας τρόπος για να αντιμετωπιστεί ο κύκλος των επιτοκίων είναι η ανάπτυξη των τραπεζοασφαλειών».

Για τη μερισματική πολιτική είπε ότι «στην Πειραιώς το επόμενο έτος, αυξάνουμε το payout ratio στο 50%, φυσικά υπό την επιφύλαξη της έγκρισης των ρυθμιστικών αρχών. Για πολλά χρόνια δημιουργούσαμε buffer, κεφαλαιακά αποθέματα. Πλέον διαθέτουμε αρκετή κερδοφορία για να διανείμουμε σημαντικό ποσό κερδοφορίας σε μερίσματα και για να χρησιμοποιήσουμε σε buy-back, καθώς και για επενδύσεις. Αυτά είναι τα πράγματα που εξετάζουν τώρα οι επενδυτές, δεδομένου ότι η οικονομία της Ελλάδας είναι πιο ομαλή από ό,τι στο παρελθόν».

Για το DTC ανέφερε ότι «με την εθελοντική μας δράση για το DTC, έχουμε, κατά κάποιο τρόπο, απαντήσει σε ένα από τα ελάχιστα εναπομείναντα ζητήματα που είχαν μείνει ανοιχτά. Φυσικά, θα μηδενιστεί το DTC στο εγγύς μέλλον. Έτσι, χάρη στην εύρωστη θέση της τράπεζας, μπορούμε να κλείσουμε κι αυτήν την εκκρεμότητα».

Για το ΑΙ σημείωσε ότι «στην Πειραιώς επενδύουμε περίπου 150 εκατομμύρια ευρώ στην ψηφιοποίηση, τόσο στο front end, στην επαφή με τον πελάτη, όσο και στο back office, την παραγωγή κώδικα και όλα τα συνεπακόλουθα. Για να είμαι ειλικρινής, είμαι περήφανος που φανήκαμε τόσο τολμηροί ώστε να κάνουμε τη ρήξη με τη δημιουργία της ψηφιακής τράπεζας Snappi, η λειτουργία της οποίας θα ξεκινήσει το δεύτερο τρίμηνο του επόμενου έτους».

Η βεβαιότητα πηγάζει από κυρίως από τα δάνεια του Ταμείου Ανάκαμψης, που σύμφωνα με τον κ. Μεγάλου θα παίξουν σημαντικό ρόλο στην ενίσχυση της πιστωτικής επέκτασης, καθώς τα συμβασιοποιημένα έργα θα δημιουργήσουν νέες εκταμιεύσεις. Ο διευθύνων σύμβουλος του Ομίλου εμφανίστηκε συγκρατημένα αισιόδοξος και την περαιτέρω ενίσχυση της στεγαστικής πίστης κυρίως όπως είπε μέσω της επέκτασης του προγράμματος «Σπίτι Μου», για το οποίο αναμένονται οι ανακοινώσεις από την πλευρά της κυβέρνησης.

«Η τράπεζα Πειραιώς πήρε σημαντικό μερίδιο κατά την πρώτη φάση του προγράμματος και η επέκτασή του θα βοηθήσει την ενίσχυση της πιστωτικής επέκτασης του 2024 και το 2025», σημείωσε ο κ. Μεγάλου, ενώ στο σκέλος των επιχειρήσεων υπήρξε αύξηση χαρτοφυλακίου εξυπηρετούμενων δανείων κατά 1,2 δισ. ευρώ στο εξάμηνο, έναντι στόχου για αύξηση κατά 1,6 δισ. ευρώ για όλο το 2024. Από τα 3,2 δισ. ευρώ των εκταμιεύσεων στο β’ τρίμηνο, περίπου 1,5 δισ. ευρώ διοχετεύθηκαν σε μικρές, μεσαίες επιχειρήσεις και ιδιώτες, και περίπου 1,7 δι. ευρώ σε μεγάλες επιχειρήσεις και ναυτιλία. Η περίμετρος των δανείων Πειραιώς συνδεδεμένων με το Ταμείο Ανάκαμψης και Ανθεκτικότητας διαμορφώνεται σε 1,8 δισ. ευρώ.

Ειδική αναφορά έκανε ο κ. Μεγάλου στο σχεδιασμό για την δημιουργία της Snappi η οποία έλαβε τραπεζική άδεια τον Ιούνιο και αναμένεται να επεκταθεί σε 3-4 ευρωπαϊκές χώρες τα προσεχή χρόνια. Το σχέδιο προβλέπει την διάθεση των πρώτων προϊόντων στις αρχές του 2025 ξεκινώντας από την Ελλάδα, ενώ στόχος είναι η πελατειακή βάση της νέας Τράπεζας να φτάσει τα 2,5 εκατ. πελάτες, χωρίς όπως διαβεβαίωσε να «κανιβαλιστεί» η πελατειακή βάση της Πειραιώς μέσω αυτόματης μεταφοράς πελατείας.

Με βάση τα αποτελέσματα του β’ τριμήνου η αύξηση των εκταμιεύσεων ήταν και η αιτία για την ενίσχυση κατά 2% σε τριμηνιαία βάση και κατά 8% σε ετήσια βάση, των καθαρών εσόδων από τόκους το ύψος των οποίων ανήλθε σε 528 εκατ. ευρώ το β’ τρίμηνο. Στο αποτέλεσμα συνέβαλε και το σταθερό μείγμα καταθέσεων με μικρές μετακινήσεις στις προθεσμιακές καταθέσεις, περιορίζοντας την επίπτωση στο επιτοκιακό περιθώριο. Σε επίπεδο εξαμήνου τα καθαρά έσοδα από τόκους ανήλθαν ξεπέρασαν το 1 δισ. ευρώ. και ο δείκτης καθαρού επιτοκιακού περιθωρίου διαμορφώθηκε στο 2,7%, ευθυγραμμισμένος με τον ετήσιο στόχο. Το κόστος των προθεσμιακών καταθέσεων διαμορφώθηκε στο 2,1% το β’ τρίμηνο και το κόστος των νέων προθεσμιακών καταθέσεων στο 2,8%.

Ο CEO του Ομίλου δήλωσε «περήφανος» για το turnaround story της τράπεζας Πειραιώς, που οδήγησε στην επίτευξη όλων των στόχων που είχε θέσει στο επιχειρηματικό σχέδιο, παράγοντας 0,47 ευρώ κέρδη ανά μετοχή με ετήσια άνοδο 41% και 18% απόδοση ιδίων κεφαλαίων από 14% την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Επανέλαβε ότι το 2024 εξελίσσεται για την τράπεζα Πειραιώς ως έτος ορόσημο, καθώς μετά την επιστροφή σε καθεστώς πλήρους ιδιωτικοποίησης, το α’ τρίμηνο, ο Όμιλος κατέβαλε μέρισμα στους μετόχους ύψους 79 εκατ. ευρώ για πρώτη φορά τα τελευταία 16 χρόνια, ενώ πρόσφατα η τράπεζα Πειραιώς επανέκτησε την αξιολόγηση της επενδυτικής βαθμίδας μετά από 14 χρόνια. Έμφαση έδωσε επίσης στην επίτευξη δείκτη MREL στο 28,3% τον Ιούνιο 2024, καθιστώντας την Πειραιώς την πρώτη ελληνική τράπεζα που πληροί την τελική δεσμευτική απαίτηση για τον δείκτη MREL, ενάμισι έτος πριν τον στόχο.

Ο δείκτης CET1 σε pro forma επίπεδο διαμορφώθηκε στο 14,2% και ο συνολικός δείκτης κεφαλαίων στο 19%, με τους δύο δείκτες να συμπεριλαμβάνουν πρόβλεψη για 30% διανομή στους μετόχους. Οι κεφαλαιακοί δείκτες στο β’ τρίμηνο διαμορφώνονται ήδη στο επίπεδο του στόχου 2024.