Η Goldman Sachs θα καταβάλει έως και 2,3 δισεκατομμύρια δολάρια για την εξαγορά της Neos Investments, διευρύνοντας την παρουσία του βραχίονα διαχείρισης κεφαλαίων της στην αγορά των ενεργά διαχειριζόμενων διαπραγματεύσιμων αμοιβαίων κεφαλαίων (ETFs).
Το deal, που περιλαμβάνει μετρητά και μετοχές, θα προσθέσει έναν ταχέως αναπτυσσόμενο εκδότη ETF στις προσφερόμενες υπηρεσίες του αμερικανικού επενδυτικού κολοσσού, σύμφωνα με τον Μαρκ Νάχμαν, επικεφαλής του τομέα διαχείρισης κεφαλαίων της Goldman. Η σχετικώς νεοσύστατη εταιρεία διαχειρίζεται σχεδόν δύο ντουζίνες ETFs εισοδήματος που βασίζονται σε δικαιώματα προαίρεσης (options-based), με υπό διαχείριση ενεργητικό ύψους περίπου 32 δισεκατομμυρίων δολαρίων, σύμφωνα με στοιχεία που συγκέντρωσε το Bloomberg.
Αυτού του είδους τα κεφάλαια έχουν αποκτήσει μεγάλη δημοφιλία σε ποικίλους επενδυτές τα τελευταία χρόνια χάρη στις υψηλές αποδόσεις τους. Η πλατφόρμα της Neos πακετάρει και καθιστά διαθέσιμες σε ευρύτερο επενδυτικό κοινό σύνθετες στρατηγικές θεσμικού επιπέδου.
«Η Neos καταγράφει μια θεαματική τροχιά ανάπτυξης», δήλωσε ο Νάχμαν σε συνέντευξή του. «Τα ενεργά ETFs αποτελούν έναν ταχέως αναπτυσσόμενο τομέα στη βιομηχανία διαχείρισης ενεργητικού».
Η Goldman Sachs ενισχύει συστηματικά την παρουσία της στον κόσμο των ETFs τους τελευταίους μήνες, έχοντας συνάψει συμφωνία στα τέλη του περασμένου έτους για την εξαγορά της Innovator Capital Management έναντι 2 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Με την εξαγορά της Innovator, ο βραχίονας διαχείρισης κεφαλαίων της τράπεζας απέκτησε μια εταιρεία γνωστή για τα ETFs καθορισμένου αποτελέσματος (defined-outcome ETFs), ενώ με τη συμφωνία της Neos επεκτείνει τις προσφορές της σε ETFs που βασίζονται σε δικαιώματα προαίρεσης.
Η τελευταία αυτή εξαγορά θα εκτινάξει τα υπό διαχείριση στοιχεία ενεργητικού της Goldman στον τομέα των ETFs στα 130 δισεκατομμύρια δολάρια.
Από την ίδρυσή της το 2022, η Neos, με έδρα το Γουέστπορτ του Κονέκτικατ, προσελκύει σημαντικές κεφαλαιακές εισροές χάρη σε ορισμένα από τα κορυφαία funds της που προσφέρουν ελκυστικές διψήφιες αποδόσεις με μηνιαία καταβολή εισοδήματος στους επενδυτές. Παράλληλα, η εταιρεία έχει προβάλει την ικανότητά της να αξιοποιεί ευνοϊκές φορολογικές ρυθμίσεις για τα προϊόντα της, ενισχύοντας τις αποδόσεις μετά τη φορολογία.
Οι Τρόι Κέιτς και Γκάρετ Παολέλα, συνιδρυτές της Neos, θα αναλάβουν ρόλο συνεταίρου (partners) στην Goldman Sachs Asset Management μετά την ολοκλήρωση της συμφωνίας. Παράλληλα, το σύνολο της ομάδας της Neos αναμένεται να ενταχθεί στο δυναμικό της τράπεζας.
Ο τομέας διαχείρισης ενεργητικού και πλούτου της Goldman, υπό την ηγεσία του Νάχμαν, διέθετε περισσότερα από 4 τρισεκατομμύρια δολάρια υπό εποπτεία στο τέλος του δευτέρου τριμήνου, αυξημένα κατά 700 δισεκατομμύρια δολάρια σε σύγκριση με το προηγούμενο έτος, με τα έσοδα της μονάδας να σημειώνουν αύξηση 20%.
Ανώτατα στελέχη της τράπεζας έχουν δηλώσει τους τελευταίους μήνες ότι η Goldman παραμένει ανοιχτή σε περαιτέρω εξαγορές, ιδίως για την ενίσχυση της παρουσίας της στις ιδιωτικές αγορές, στον ανταγωνισμό της απέναντι σε μεγαλύτερους παίκτες όπως η Blackstone και η KKR & Co.