Την τιμή – στόχο στα 46 ευρώ, προσφέροντας ένα upside της τάξης του 25% και τη σύσταση «αγορά» διατηρεί η Citi σε νέο της report για τη METLEN.
Όπως αναφέρει στο note του ο αναλυτής της Citi, η ανάπτυξη της εταιρείας είναι πολύπλευρη και ως εκ τούτου δεν επηρεάζεται εύκολα από την αλλαγή σε ένα μόνο παράγοντα. Συγκεκριμένα εστιάζει στη διαφαινόμενη επέκταση του μικρού μέχρι σήμερα τμήματος στον αμυντικό κλάδο του Ομίλου σημειώνοντας πως ένα νέο εργοστάσιο στην Ελλάδα προβλέπεται να λειτουργήσει το 2026, κάτι που θα μπορούσε να επιταχύνει την ανάπτυξη της Metlen στον αμυντικό κλάδο.
Η Citi συντηρητικά υποθέτει σχεδόν ένα τριπλασιασμό της κερδοφορίας αυτού του κλάδου, καθώς όμως αντιλαμβάνεται ότι αυτή η εκτιμώμενη αύξηση μπορεί τελικά να είναι πολύ μικρή σε σχέση με όσα αναμένεται να ανακοινώσει ο Όμιλος στις 28 Απριλίου στο Capital Markets Day στο Λονδίνο, σημειώνει την πιθανότητα για σημαντικό upside μετά από αυτό το event.
Αξίζει να αναφερθεί ότι στο ίδιο report ο αναλυτής της Citi, έχει συμπεριλάβει ένα θετικό σενάριο με Τιμή Στόχο πάνω από τα €60 (>60% upside), προφανώς εν αναμονή κάποιων επερχόμενων νέων.
Ένα από αυτά, όπως αναφέρει, είναι η επέκταση της παραγωγής αλουμίνας και η παραγωγή Γαλλίου, κάτι το οποίο έχει ήδη δρομολογηθεί από τη METLEN για πρώτη παραγωγή το 2027.